Algotrading (ինչ է դա) ամբողջական ուղեցույց: Ալգորիթմական առևտուր. շուկայի խոշոր մասնակիցների սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ Ալգորիթմական առևտրային ընկերությունների

Շատ հաճախ օգտագործվում են ալգորիթմական սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ, որոնց նպատակը ոչ թե ակտիվի վաճառքն է, այլ առևտրային գործիքի գնի տատանումներից շահույթ ստանալը։ Ի տարբերություն կատարման ռազմավարությունների, որոնց նպատակն է հնարավորինս հանգիստ իրացնել ակտիվների մեծ ծավալը սեփական նպատակների համար՝ առանց շուկայական գների վրա ազդելու, սպեկուլյատիվ ռազմավարությունները հաճախ նպաստում են շուկայում միջամտությանը լրացուցիչ շահույթ ստանալու նպատակով: Գոյություն ունեն սպեկուլյատիվ ռազմավարությունների 8 հիմնական խմբեր. Այնուամենայնիվ, սպեկուլյատիվ ռազմավարությունների որոշ խմբեր հիմնված են այլ խմբերի վրա կամ գործում են որպես դրանց ածանցյալներ:

Սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ Շուկայի ձևավորում (Շուկա- պատրաստում)

Ըստ էության, շուկա ստեղծողի ռազմավարությունը ներառում է միջամտություն շուկայում և դրանից լրացուցիչ շահույթ ստանալը: Շուկայի ձևավորման ռազմավարության համաձայն, ֆինանսական շուկայում խոշոր ինստիտուցիոնալ մասնակիցը միաժամանակ մեծ դիրքեր է տեղադրում (հարյուր հազարից մինչև միլիոնավոր և նույնիսկ միլիարդավոր դոլարներ) առքուվաճառքի համար: Հակառակ դիրքերի միաժամանակ տեղադրումը շահույթ չի բերում (ըստ էության, սա արգելափակում է) և ինքնին չի ազդում ակտիվի գնի փոփոխության վրա, այլ միայն մեծացնում է շուկայում առևտրի ծավալը: Այսպիսով, շուկա ստեղծողները օգնում են պահպանել ֆինանսական ակտիվների բարձր իրացվելիությունը: Ավելին, բորսաները և արտաբորսային կազմակերպությունները հետաքրքրված են ոչ իրացվելի ակտիվների շուկա ստեղծողներով, որտեղ նրանց գրավում են առևտրի արտոնյալ պայմաններ առաջարկելով և երբեմն «աչք փակելով» շուկայում նրանց միջամտության վրա։

Շուկա ստեղծողները շուկայում միջամտում են հետևյալ կերպ.

Երբ ակտիվի գինը սկսում է աճել, շուկա ստեղծողը փակում է գնման դիրքի մի մասը կամ ամբողջությամբ՝ այդպիսով իջեցնելով գինը: Եթե ​​գինը փլուզվում է՝ գումար վաստակելով վաճառքի դիրքի վրա, շուկա ստեղծողը կարող է փակել վաճառքի դիրքը՝ գինը հետ բերելով: Այսպիսով, շուկա ստեղծողը կարող է հստակ իմանալ, թե երբ տեղի կունենա միտումի շրջադարձ, ինչը թույլ կտա նրանց հետագա դիրքավորվել և ստանալ լրացուցիչ շահույթ: Այդ մասին կարող եք կարդալ առանձին հոդվածում։

«Միտումներին հետևող» սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ (Trend follow)

Այս ռազմավարությունները հիմնված են միտումին հետևելու պարզ սկզբունքի վրա: Ալգորիթմական առևտուրը, օգտագործելով սպեկուլյատիվ միտման ռազմավարությունները, օգտագործում է տարբեր տեխնիկական վերլուծության ցուցիչներ ձեռք բերելու համար առևտրային ազդանշաններ (Հարկ է նշել, որ շուկայի խոշոր ինստիտուցիոնալ մասնակիցներն օգտագործում են իրենց սեփական դիզայնի ցուցիչները, որոնք հասանելի չեն սովորական թրեյդերին։) Թրենդին հետևող ռազմավարությունների առավելությունը դրանց բազմակողմանիությունն է, քանի որ դրանք կարող են օգտագործվել ցանկացած տեսակի առևտրային ակտիվների և ցանկացած ժամանակաշրջանում:

Շուկայի վրա ազդեցությունը, երբ օգտագործվում են ինստիտուցիոնալ շուկայի մասնակիցների կողմից տենդենցին հետևող սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ, կարող են արտահայտվել միտումի ամրապնդմամբ. հետագա.

Զույգերի առևտրի սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ

Սպեկուլյատիվ զույգերի առևտրային ռազմավարություններն աշխատում են բարձր փոխկապակցված առևտրային գործիքների վրա, ինչպիսիք են ոսկու արդյունահանման բաժնետոմսերը և ոսկու ֆյուչերսները:

Զույգի ռազմավարության սկզբունքը հետևյալն է.

Ընտրվում են երկու փոխկապակցված (փոխկապակցված) ակտիվներ, օրինակ՝ ոսկին և ոսկու արդյունահանող ընկերությունների բաժնետոմսերը: Եթե ​​ոսկու համաշխարհային գները բարձրանում են, ապա բարձրանում են նաև ոսկու արդյունահանող ընկերությունների բաժնետոմսերի գները։ Այնուամենայնիվ, գների գրաֆիկները կարող են տարբեր լինել: Վերլուծվում է գների գծապատկերների շեղումը շարժվող միջինից: Եթե ​​ակտիվներից մեկի գինը զգալիորեն բարձրանում է, այն վաճառվում է, միաժամանակ գնվում է այն ակտիվը, որը նվազել է։ Սա ստեղծում է այսպես կոչված Բետա չեզոք պորտֆոլիո , որի դեպքում նման գործարքի արդյունքը կախված կլինի ոչ թե շուկայի միտումից, այլ մեկ ակտիվի գնի հարաբերակցությունից։ Երբ գների գծապատկերները վերադառնում են շարժվող միջիններին, դիրքերը փակվում են: Փոքր ժամկետներում զույգ առևտրի վերլուծության համար օգտագործվում են տեխնիկական վերլուծության ցուցիչների ալգորիթմներ: Խոշոր ժամկետներում օգտագործվում է շուկայի հիմնարար վերլուծություն՝ շուկայի բազմապատկիչների և տարբեր ֆինանսական գործակիցների ցուցանիշներով: Այս ռազմավարությունը հաճախ օգտագործվում է խոշոր ներդրումային հիմնադրամների և հեջ-ֆոնդերի կողմից, որոնք խոշոր գործարքներ են կատարում TWAP, VWAP, Iceberg կամ POV ալգորիթմների միջոցով:

Զամբյուղի առևտրի սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ

Զամբյուղի առևտուրաշխատում է գրեթե համանման ալգորիթմի համաձայն՝ զուգակցված առևտրով, այն տարբերությամբ, որ ալգորիթմական առևտուրն իրականացվում է ոչ թե երկու փոխկապակցված ակտիվներով, այլ փոխկապակցված ակտիվների երկու զամբյուղներով (անգլերեն Basket - զամբյուղ): Այսպիսով, տեղի է ունենում դիվերսիֆիկացում, ինչը թույլ է տալիս նվազագույնի հասցնել առևտրային ռիսկերը: Զամբյուղային առևտրի ալգորիթմական առևտուրը, որպես կանոն, իրականացվում է շուկայական պատվերներով մեկ առևտրային նստաշրջանի ընթացքում, իսկ զամբյուղները ներառում են բարձր իրացվելի ակտիվներ:

Արբիտրաժային սպեկուլյատիվ ռազմավարություններ (Արբիտրաժ)

Արբիտրաժային առևտուրը որոշ չափով նման է զույգ առևտրին, այն տարբերությամբ, որ այն իրականացվում է մի քանի նմանատիպ առևտրային գործիքներով (նույնական կամ հարաբերակցությամբ): Արբիտրաժային առևտուրը ենթադրում է շահույթ ստանալ նմանատիպ (նույնական) ակտիվների գների տարբերություններից, այլ ոչ թե գների շարժումից: Երբ հարակից կամ միանման գործիքներն ունեն գների տարբերություններ, առաջանում է արբիտրաժային իրավիճակ:

Արբիտրաժային ռազմավարությունները կարելի է բաժանել հետևյալ ենթատիպերի՝ կախված օգտագործվող ակտիվներից.

• Տարածական արբիտրաժային ռազմավարություն— Օգտագործվում են բացարձակապես նույնական առևտրային ակտիվներ, բայց տարբեր ֆինանսական շուկաներ. Օրինակ՝ նույն ընկերության բաժնետոմսերի ալգորիթմական առևտուրը տարբեր բորսայական հարթակներում: Ենթադրենք, եթե բորսայական մի հարթակում ընկերության բաժնետոմսերի գնանշումները կազմում են $100 վաճառքի համար (Bid) և $101 գնման համար (Ask), իսկ մեկ այլ բորսայում դրանք առաջարկվում են $102 վաճառքի և $103 գնման համար, ապա վաճառող կարող է գնել մեկ բորսայական բաժնետոմսեր 101 դոլարով և վաճառել դրանք մյուսին 102 դոլարով՝ յուրաքանչյուր բաժնետոմսից վաստակելով 1 դոլար:
• Արբիտրաժային համարժեք ռազմավարություն— օգտագործվում են փոխկապակցված առևտրային գործիքներ, որոնք ունեն միմյանց հետ գծային կապ: Օրինակ՝ ընկերության բաժնետոմսերը և ընկերության բաժնետոմսերի ֆյուչերսները: Այսինքն՝ պատահում է, որ բաժնետոմսերի գինը բարձրացել է, բայց նրանց համար ֆյուչերսները մնացել են նույն տեղում, կամ նույնիսկ մի փոքր իջել են։ Այս դեպքում դուք պետք է վաճառեք բաժնետոմսերը և գնեք այդ բաժնետոմսերի ֆյուչերսները, իսկ հետո սպասեք դրանց գների մերձեցմանը: Կարող եք նաև առևտուր անել հակառակ ուղղությամբ:
• Ինդեքսային արբիտրաժային ռազմավարություն- զամբյուղի առևտրի ենթատեսակ է և հիմնված է ինդեքսային ֆյուչերսների և այս ինդեքսում ներառված ակտիվների զամբյուղի միջև կապի վրա:

Արբիտրաժային առևտուրը նպաստում է գների համաժամացմանը և հավասարեցմանը, քանի որ ալգորիթմական արբիտրաժները շատ արագ են արձագանքում ֆինանսական շուկաներում ցանկացած անհավասարակշռությանը:

Ալգորիթմական արբիտրաժային առևտրում կարևոր դեր է խաղում գնանշումների մատակարարումը, տվյալների փոխանցման արագությունը և որակը: Հետևաբար, շուկայի ինստիտուցիոնալ մասնակիցներն օգտագործում են զգալի նյութատեխնիկական բազա՝ արբիտրաժային առևտուրն ապահովելու համար:

Ալգորիթմական անկայունության առևտրի ռազմավարություններ (Անկայունության առևտուր)

Անկայունության առևտուրն իրականացվում է ածանցյալ գործիքների, հատկապես օպցիոնների վրա: Առևտրի սկզբունքը հանգում է օպցիոնի պայմանագրի արժեքի կախվածությանը առևտրային գործիքի անկայունությունից մինչև գործողության ժամկետը ընկած ժամանակահատվածում: Ելույթ ունենալով պարզ լեզվով, անկայունության առևտուրը ենթադրում է, որ օպցիոնի արժեքի վրա ազդում է գնի շարժման ռիսկը հաշվի առնելով:

Անկայունություն- ցուցիչ, որը ցույց է տալիս գնի փոփոխության հավանականությունը: Որքան մեծ է անկայունությունը, այնքան մեծ է հավանականությունը, որ գինը կփոխվի:

Գնվում է ավելի մեծ անկայունության ակնկալիքով տարբերակ, քանի որ դրա գինը կբարձրանա: Վաճառվում է ավելի ցածր անկայունության ակնկալիքով տարբերակը, քանի որ դրա արժեքը կնվազի: Տարբերակ գնելիս պետք է հեջավորումդիրքերը հակառակ առևտրով.

Անկայունության առևտրի հաշվարկները խիստ բարդ են՝ մաթեմատիկական հաշվարկներով, որոնք գործում են ֆինանսական շուկաներում ինստիտուցիոնալ մասնակիցների ավտոմատացված ալգորիթմներով:

Սպեկուլյատիվ ցածր գնով ռազմավարություններ (Ցածր հետաձգման առևտուր)

Էժան ալգորիթմական ռազմավարությունները նման են տենդենցին հետևող ռազմավարություններին, քանի որ դրանք ներառում են առևտուր տենդենցի հետ և զույգ առևտուր, քանի որ դրանք օգտագործում են փոխկապակցված գործիքներ: Այնուամենայնիվ, ալգորիթմական առևտուրը ներառում է մի քանի գործիքների օգտագործում, մինչդեռ շուկայի շարժումը որոշվում է հիմքում ընկած ակտիվով, և գործարքները կատարվում են ուղղակիորեն մեկ այլ գործիքի վրա: Ցածր ծախսերի ռազմավարության բանալին այն է, որ բարձր փոխկապակցված առևտրային գործիքների դեպքում ավելի մեծ իրացվելիություն ունեցող մի ակտիվը (հիմքում ընկածը) ավելի արագ է արձագանքում, քան ցածր իրացվելիությամբ մնացած (գործող) ակտիվները: Օրինակ՝ սկզբում ընկնում է նավթի (հիմքի) գինը, ինչը նվազեցնում է նավթ արդյունահանող և նավթավերամշակող ընկերությունների (աշխատանքային առևտրային գործիքների) բաժնետոմսերը։ Հիմնական ակտիվի միտումները վերլուծվում են ամենակարճ ժամկետներում՝ հաշվի առնելով գնանշումների յուրաքանչյուր փոփոխություն: Հենց որ հիմքում ընկած ակտիվը սկսում է գների կտրուկ փոփոխություն ցույց տալ, գործարք է կնքվում գործող առևտրային գործիքների վրա՝ հիմքում ընկած ակտիվի փոփոխության ուղղությամբ: Էժան ռազմավարություններով ալգորիթմական առևտուր անելիս չափազանց կարևոր է ունենալ գերարագ մուտք դեպի շուկա և շուկայի տեղեկատվություն՝ բոլոր առևտրային ազդանշաններն իրականացնելու համար:

Սպեկուլյատիվ առաջնային ռազմավարություններ (Առջևի վազք)

Առջևի գործարկումը ներառում է ընթացիկ իրացվելիության և ակտիվների դիրքերի միջին ծավալի վերլուծություն որոշակի ժամանակահատվածում: Եթե ​​շուկան որոշի լավագույն գինըմեկ կամ մի քանի պատվերի առաջարկ և պահանջարկ, եթե ընդհանուր ծավալը որոշակի չափով գերազանցում է պատվերների միջին ծավալը որոշակի ժամանակահատվածի համար, ապա պատվերը տեղադրվում է մի քանի կետով բարձր գնով (գնելիս) կամ ավելի ցածր (վաճառելիս): ) մեծ պատվերների գնից. Ստացվում է, որ կատարված պատվերը տեղադրվելու է խոշոր պատվերների դիմաց։ Երբ այս պատվերը կատարվում է, հակառակ պատվերը անմիջապես տեղադրվում է ևս մի քանի միավորով ավելի բարձր, եթե Գնման պատվերը կատարվի, կամ մի քանի միավոր ավելի ցածր, եթե Վաճառքի պատվերը կատարվի: Ամեն ինչ բարդ է թվում, բայց գաղափարը պարզ է՝ մեծ դիրքերը, որպես կանոն, կատարվում են որոշակի ժամկետում, որի ընթացքում կարող են տեղի ունենալ մի քանի հակադիր գործարքներ։ Եթե ​​կատարվի մեծ դիրք, ապա գինը կարող է զգալիորեն շարժվել, ինչը շահույթ կբերի առաջին պատվերի դեպքում: Ալգորիթմական առջևի առևտրի համար օգտագործվում են բարձր իրացվելիություն ունեցող առևտրային ակտիվներ: Առջևի վազքը հնարավոր է դառնում միայն շուկայի և շուկայի տեղեկատվության արագ մուտքի դեպքում:

Եզրակացություն

Ալգորիթմական առևտուրը թույլ է տալիս շուկայի խոշոր ինստիտուցիոնալ մասնակիցներին վաճառել ակտիվների մեծ ծավալներ, ինչպես նաև ստանալ հավելյալ շահույթ բորսային և արտաբորսային շուկաներում սպեկուլյացիաներից: Համալիր ալգորիթմները ավտոմատ կերպով վերլուծում և կատարում են գործարքներ, որոնք կարող են ազդել շուկայի իրավիճակի վրա:

Առևտրային ռոբոտների մեծ մասը, որոնք օգտագործվում են ալգորիթմական առևտրում, հասանելի չեն սովորական թրեյդերների համար, քանի որ դրանք առևտրի խոշոր մասնակիցների սեփական մշակումներ են: Ալգորիթմական առևտուրը պահանջում է կատարման բարձր ճշգրտություն և շուկայի իրացվելիության և տեղեկատվության անմիջական հասանելիություն, որն ապահովվում է իրացվելիություն մատակարարողներին ուղղակի հասանելիությամբ:

Ալգորիթմական առևտուրը հետաքրքիր ոլորտ է, որը թույլ է տալիս ՏՏ մասնագետներին կիրառել իրենց տեխնիկական գիտելիքները ֆոնդային շուկաև դրանից որոշակի օգուտ քաղել: Մեր բլոգում մենք բազմիցս քննարկել ենք առևտրային ռոբոտների ստեղծման հետ կապված տարբեր թեմաներ, սակայն բավականաչափ ուշադրություն չենք դարձրել տեսական խնդիրներին, որոնց բախվում են սկսնակ թրեյդերները։

Մեր այսօրվա նյութը պարունակում է գրքերի ընտրանի, որոնք կօգնեն ձեզ ավելի լավ պատրաստվել ֆոնդային շուկայում աշխատելու և մեխանիկական առևտրային համակարգեր գրելու համար: Նյութի առավելագույն արդյունավետության հասնելու համար մենք խորհուրդներ ենք տալիս փորձագետներից, ովքեր զբաղվում են ալգորիթմական առևտրով ռուսական և արտասահմանյան ֆոնդային շուկաներում:

Մայքլ Հալս-Մուր, քանակական առևտրի փորձագետ (մեջբերում բլոգի գրառումից)

Կարծում եմ, որ նախքան ֆոնդային առևտրի և ալգորիթմական առևտրի հիմնական հասկացությունները հասկանալը, պետք է խուսափել բարդ մաթեմատիկայի մեջ: Իմ կարծիքով, հետևյալ գրքերը լավ են հիմունքները սովորելու համար.

Զբաղվածությունից ելնելով բավականին կոնկրետ գրականություն էի կարդում՝ հիմնականում կապված մաթեմատիկական վիճակագրության բարդ մոդելների հետ։ Եվ քանի որ Ռուսաստանի Դաշնությունում այս թեման այնքան էլ զարգացած չէ, իմ գրականությունը հիմնականում անգլերեն է։

Ժանրի առավել «հայտնի» գրքերից ես կարդացի «Կարճաժամկետ առևտրի երկարաժամկետ գաղտնիքները», բայց գործնականում երբեք չկիրառեցի այնտեղ թվարկված գաղափարներից որևէ մեկը:

Բոլոր սկսնակ առևտրականներին (անկախ ալգորիթմական կամ «պարզ») ես խորհուրդ կտայի կարդալ Նասիմ Թալեբը, հատկապես «Խաբված պատահականությամբ» գիրքը. այն նուրբ է, բայց ստիպում է ձեզ շատ բաների նորովի նայել:

Ինչից ինձ իսկապես օգնեց, ես կարող եմ խորհուրդ տալ հետևյալ նյութերը.

• Մոսկվայի փոխանակման ձեռնարկներ ֆյուչերսների և օպցիոնների վերաբերյալ (

Յուրաքանչյուր տասը տարին մեկ նոր շուկա է բացվում հանրային առևտրի համար: Դա եղել է ապրանքների, բաժնետոմսերի, օպցիոնների դեպքում: Այժմ կրիպտո ակտիվներն անցնում են նմանատիպ փուլ: Այս բոլոր շուկաներն ի սկզբանե դրսևորեցին աճող տատանողականություն, առևտրի ծավալները ցածր էին, կանոնակարգումը բացակայում էր, իսկ ածանցյալ գործիքներ գոյություն չունեին:

Կրիպտոարժույթները համեմատաբար վերջերս են հայտնվել և դեռևս բնութագրվում են այլ ակտիվների համեմատ աճող անկայունությամբ: Բարձր անկայունությունը հանգեցնում է գների լայնածավալ շարժի և, ճիշտ մոտեցմամբ, թույլ է տալիս լավ գումար վաստակել:

Ֆոնդային շուկաներում ալգորիթմական առևտրի համար դուք պետք է գնեք հատուկ ծրագրակազմ, թույլտվություն ստանաք բորսաներից և վճարեք պատմական տվյալների համար, որոնց վրա կարող եք աշխատել: առևտրային ռազմավարություն. Այս ամենը լուրջ խոչընդոտ է դառնում շարքային ներդրողների համար։

Մյուս կողմից, կրիպտոարժույթների բորսաների մեծ մասը տրամադրում է պարզ և բաց API-ներ առևտրի համար: Այլ կերպ ասած, նույնիսկ ավագ դպրոցի աշակերտը կարող է ստեղծել աշխատանքային կայան, գործարկել ալգորիթմը և գումար աշխատել:

Կրիպտո շուկան այնքան նոր է, որ այստեղ գործում են նույնիսկ դասագրքերի ռազմավարությունները: տեխնիկական վերլուծություն, որոնք վաղուց դարձել են դասականներ։ Միևնույն ժամանակ հաջողակ և շահավետ առևտուրԲավական է սովորական համակարգիչ:

Ինչպե՞ս առևտուր անել կրիպտոարժույթով:

Սովորաբար, առևտրականները հակված են երեք մոտեցումներից մեկը.

Հիմնարար վերլուծություն

Գնահատվում է ծրագրի առաջընթացը, դրա տեխնիկական ասպեկտները, շուկայի ծածկույթը և մշակողի փորձը: Օրինակ, կրիպտո ակտիվը առանց իրական արտադրանքի շուկայում կհամարվի թույլ ներդրում ֆունդամենտալ վերլուծության տեսանկյունից, նույնիսկ եթե այն ներառված է տասը խոշորագույն կրիպտոարժույթների ցանկում՝ ըստ առևտրի ծավալների:

Զգացմունքների վերլուծություն

Որոշ առևտրականներ փնտրում են շահավետ հնարավորություններ՝ վերլուծելով տրամադրությունները Reddit-ում, Twitter-ում, սոցիալական ցանցերև ֆյուչերսների շուկայում: Օրինակ՝ թրեյդերը կարող է պարզել, որ որոշակի կրիպտո ակտիվը շուտով կցուցադրվի խոշոր բորսայում, և այդ տեղեկատվության հիման վրա գործարք կկատարի՝ գնահատելով նորությունների ազդեցությունը օգտատերերի տրամադրության և գների վրա:

Տեխնիկական վերլուծություն

Առևտրականները վերլուծում են գնանշումների դինամիկան և հատուկ ցուցիչների վարքագիծը (որոնցից շատերը շատ են)՝ փորձելով կանխատեսել գների հետագա շարժումները։ Տեխնիկական վերլուծությունը շատ տարածված է կրիպտո-ում արտարժույթի շուկա.

Այս մոտեցումը շատ ավելի սառն է, քան թվում է առաջին հայացքից: Միասին այս երեք տեղեկատվությունը տրամադրում է անհավանական ճշգրիտ ազդանշաններ բացման և փակման դիրքերի վերաբերյալ: Օրինակ, կարող եք օգտագործել հետևյալ ռազմավարությունը.

Տեխնիկական ցուցանիշներ MACD-ն և RSI-ն օգնում են գնահատել կրիպտո ակտիվի ուղղությունը և գնահատումը

Անգամ այս պարզ ռազմավարությունը գերազանցել է շուկան ցանկացած երկամսյա ժամկետում կրիպտո ակտիվների մեծ մասի համար վերջին մեկուկես տարվա ընթացքում, երբեմն՝ հսկայական տարբերությամբ:

Հաջող առևտրի ճիշտ մոտեցում

Շուկայում վիճակագրության միջոցով գումար աշխատելու հնարավորությունը զարմանալի է: Առաջին հերթին, դուք պետք է գտնեք վարկածներ և միտումներ, որոնք կարող են փորձարկվել և ավտոմատացվել ալգորիթմի միջոցով: Ծրագիրը պետք է աշխատի և գումար աշխատի նույնիսկ քնած ժամանակ:

Եկեք նայենք ալգորիթմական առևտրային ռազմավարության օրինակին: Ավելի քան յոթ ամիս պահանջվեց դրա հայեցակարգի, վերլուծության և կոնֆիգուրացիայի մշակման համար:

Վարկած. եթե կրիպտո ակտիվի գինը իջնի «անհիմն ցածր» մակարդակի, ապա մեծ հավանականություն կա, որ այն կվերադառնա:

Մենք շուտով կվերադառնանք, թե ինչպես սահմանել այս «անհիմն ցածր» մակարդակը: Առայժմ նկատեք, թե ինչպես է գինը ցատկում գծապատկերների համար 3-ից, եթե այս օրինաչափությունը անընդհատ կրկնվի, այն կարող է լավ հիմք դառնալ ռազմավարության համար: Դուք պարզապես պետք է գնեք ակտիվը, երբ գինը իջնի գծից ցածր և վաճառեք, երբ որոշ ժամանակ անց այն վերադառնա:

Ուշադրություն դարձրեք, թե ինչպես է գինը ցատկում կանաչ գիծը ծակելուց հետո

Վերևի գծապատկերում ազդանշանային գիծը պիտակավորված է «2 ստանդարտ շեղում շարժվող միջինից»: Եկեք պարզենք, թե ինչ է սա նշանակում:

Վիճակագրության հիմունքներ. Արմատային միջին քառակուսի (ստանդարտ) շեղում

Ցանկացած նորմալ պատահական փոփոխական բավարարում է Գաուսի հավանականության բաշխումը: Բաշխման գագաթնակետը համապատասխանում է միջին արժեքին, իսկ ստանդարտ շեղումը որոշում է արժեքների հնարավոր տարածումը:

Վիճակագրությունից մենք գիտենք, որ արժեքների 96% -ը նորմալ բաշխումգտնվում են միջինից երկու ստանդարտ շեղումների (σ) սահմաններում: Այլ կերպ ասած, հավանականությունը, որ որոշակի գինը այս կամ այն ​​կողմում դուրս կգա 2σ միջակայքից 2%-ից պակաս է։

Կրիպտոարժույթի ակտիվների գները չի կարելի անվանել նորմալ բաշխված, բայց երբ դրանք գերազանցում են երկու ստանդարտ շեղումները, մեծ հավանականություն կա, որ կվերադառնան կենտրոն: Վերոնշյալ գրաֆիկները հաստատում են դա:

Մոտեցում

Հիպոթեզի ձևակերպումը միշտ սկսվում է գուշակություններով: Թրեյդերը ուսումնասիրում է գծապատկերները՝ տեսողականորեն ստուգելով իր գաղափարը։ Այնուհետև նա մշակում է համապատասխան ալգորիթմ և փորձարկում այն ​​տարբեր կրիպտո ակտիվների նախկին գների վրա՝ տարբեր պարամետրերով:

Օրինակ, դուք կարող եք ստուգել ալգորիթմի աշխատանքը տարբեր ժամանակային ընդմիջումներով (5 րոպե, 15 րոպե, 30 րոպե, 1 ժամ) և տարբեր շեմային արժեքներ(2σ, 2.5σ, 3σ) կրիպտո ակտիվների լայն տեսականիով: Սա թույլ կտա ձեզ որոշել, թե արժեքների որ համակցությունն է տալիս հուսալի ազդանշանների ամենաբարձր տոկոսը` չվնասելով յուրաքանչյուր առևտրի շահութաբերությունը:

Ալգորիթմական առևտրային ռազմավարության մշակման գործընթացը

Պարամետրերը օպտիմիզացնելուց հետո կարող եք սկսել իրական առևտուրը, միաժամանակ վերահսկելով դրա ցուցանիշները (շահութաբերություն, սայթաքում, Սուր հարաբերակցությունըև այլն): Երբ համոզվեք ալգորիթմի հուսալիության մեջ, կարող եք մեծացնել առևտրի համար նախատեսված կապիտալի չափը։

Եզրակացություններ

Վերջին յոթ ամիսների ընթացքում այս ռազմավարությունը ոչ միայն շահույթ է բերել, այլև շատ հետաքրքիր դիտարկումներ է արել անհանգիստ շուկայում առևտրի վերաբերյալ.

• Ժամանակի ընթացքում ալգորիթմի շահութաբերությունը նվազում է։
• Ալգորիթմները, որոնք լավ են աշխատում փոքր կապիտալով (ասենք, $10,000) դադարում են շահույթ ստանալ, եթե այն մեծապես ավելացնեք (օրինակ, մինչև $100,000):
• Որքան դժվար է ալգորիթմը հայեցակարգել և ծրագրավորել, այնքան երկար է այն պահպանում իր առավելությունը:
• Ալգորիթմների մեծ մասը փոխկապակցված է գների հետ. ոմանք ավելի լավ են աշխատում աճող շուկայում, մյուսները լավ են աշխատում անկումային շուկայում: Անհրաժեշտ է խելամտորեն հավաքել տարբեր ալգորիթմներից բաղկացած պորտֆոլիո, որպեսզի նրանք փոխհատուցեն միմյանց հնարավոր թույլ կողմերը։

Ալգորիթմական առևտուրը կատարելության մշտական ​​ձգտում է: Շուկաները երբեք չեն քնում և միշտ զարգանում են: Առևտրականը պարզապես կկորցնի իր առավելությունը, եթե դադարի նոր և եզակի առևտրային ռազմավարությունների իրականացումը:

Եղե՛ք տեղեկացված: Բաժանորդագրվեք Cryptocurrency.Tech-ին
Քննարկեք ընթացիկ նորությունները և իրադարձությունները

Տնտեսագետ Անդրեյ Մովչանը, որն ունի մեծ փորձաշխատելով ֆոնդային բորսայում կառավարող ընկերություններում, իր ծայրահեղ թերահավատ կարծիքն է հայտնել ալգորիթմական առևտրի մասին, որը կրկին մոդայիկ է դառնում։ (Ալգորիթմական առևտուր / ռոբոտ առևտուր այն է, երբ դուք գնում եք ծրագիր, որը որոշում է, թե երբ գնել և երբ վաճառել):

Ալգորիթմական առևտրի համար գումար տալու բազմաթիվ առաջարկներ (ինչ-որ բանում՝ բաժնետոմսեր, արժույթներ, նավթ, ածանցյալ գործիքներ և այլն) թռչում են իմ կողքով թղթային, էլեկտրոնային, բանավոր և գուցե ոչ շոշափելի ձևով: Առաջարկները տարբեր են՝ անգրագետ և շատ ճշգրիտ, ապացուցված հաջողված պատմությամբ կամ առանց դրա, մանրածախ և խոշոր հաճախորդների համար: Հակառակ ուղղությամբ, ներդրողների կարծիքները թռչում են իմ կողքով՝ «որքան լավ է սա» մինչև «խաբեբաները նորից սպամ են անում»: Աշխատանքային գծով ես քաջատեղյակ եմ ներդրումների կառավարմանը ընդհանրապես և մասնավորապես ալգորիթմական ռազմավարություններ– Միգուցե ժամանակն է, որ ես բարձրաձայնեմ հոմեոպաթիայի, աստղագիտության, ներդրումային ալգորիթմների մասին:

Ներդրումային շուկան հսկայական է, և դրանում շատ խաղացողներ կան, ինչպես բնության մեջ: Ինչ վերաբերում է իրական արժեքներին, ապա ներդրումները խաղ է շատ փոքր դրական գումարով (կազմավորվում է եկամտի մի մասի հոսքով). իրական բիզնեսշուկաներին՝ շուկաների կողմից տրամադրված կապիտալի դիմաց վճարման ձևով), որոնցում մասնակիցները հիմնականում վերաբաշխում են շուկա բերածը իրենց միջև՝ չմոռանալով տուրք տալ բանկերին, բրոքերներին, իրավաբաններին, հարկային մարմիններին, խաբեբաներին և այլն։

Այսինքն, եթե թարգմանված է բութ լեզվով, խաղացողների ճնշող մեծամասնությունը պարզապես իրենց կապիտալը տալիս է ավելի հմուտ և հարմարվողներին կամ ստահակներին:

Տասնամյակների փորձը և միլիարդավոր դոլարները, իհարկե, շատ խաղացողների հնարավորություն են տվել հարմարվելու շուկայական միջավայրին և հարմարվելու շուկաներին. իսկ մյուսները մահացել են։ Ովքե՞ր են այս ողջ մնացած չեմպիոնները:

Սրանք ինսայդերներ են։ Սրանք խոշոր միջնորդներ են, գլոբալ խաղացողներ, ովքեր կարողանում են հոսքեր տեսնել և իրենց գործողություններով առաջ անցնել նրանցից։

Սրանք ծովահեն թիմեր են՝ կազմված ամենաբարձր դասի մասնագետներից, տասնամյակների փորձով և պողպատե նյարդերով, որոնք չեն էլ տեսնում, նրանք զգում են այս կամ այն ​​ներդրման որակը, պարզապես այն պատճառով, որ նրանք արդեն ավելի շատ նման բան են նկատել շուկայում, քան մեկ անգամ.

Սրանք հրեշներ են, ովքեր կարողանում են ավելի շատ ներդրումներ կատարել, քան մյուսները, տեղում վերլուծություններ են անում՝ օգտագործելով տասնյակ վերլուծաբաններ և փորձագետներ, համաձայնության են գալիս քաղաքականություն որոշողների հետ, կազմակերպում են շուկայական մանիպուլյացիաներ՝ ստիպելով ամբոխին գնալ ճիշտ ուղղությամբ։

Վերջապես, սրանք նրանք են, ովքեր կարողացել են կառուցել տեխնոլոգիաներ, որոնք երաշխավորում են իրենց առաջ անցնել մյուս խաղացողներից՝ ամենահզոր սերվերները, եզակի պրոցեսորները, ծրագրերը, որոնք նկատում են արբիտրաժային հնարավորությունները բոլորից առաջ և արձագանքում դրանց: Այս «տեխնոլոգիաները» հարյուր միլիոնավոր դոլարներ արժեն միայն այն պատճառով, որ դրանք անընդհատ արագանում են. այս դեպքում առաջինն ամեն ինչ ստանում է, երկրորդը՝ կորցնում։ Եվ այնուամենայնիվ, նույնիսկ այս բոլոր չեմպիոնները հետևողականորեն վաստակում են թվեր, որոնք տպավորիչ չեն սովորական մարդու համար: Լավագույնները (եթե չափվում են, ասենք, 10-ամյա հորիզոնում) ցույց են տալիս տարեկան 11-12%:

Նորմալ, զգույշ և խելացի՝ տարեկան 7-8%, բայց շատ ավելի կայուն։ Շատ լավ է, եթե ներդրողը ստանում է տարեկան 4-5%, նա դեռ հաղթում է շուկային և գնաճին մարժայով: Հա, այո, իհարկե, կան այնպիսիք, ովքեր ստանում են ցանկացած եկամուտ, թեկուզ 1000%, թեկուզ 1000000%։ Սրանք նրանք են, ովքեր շահել են ջեքփոթը և պատահաբար հարվածել են ցլի աչքին։ Մի անգամ. Երկու անգամ - չի բացառվում հավանականության տեսության կողմից, բայց բնության մեջ չի եղել: Բայց եթե խոսենք կայուն ցուցանիշների մասին, ապա խելամիտ հորիզոնում տարեկան 15% ցույց տվողները (նույն 10 տարին) պարզապես գոյություն չունեն, հազվադեպ բացառությամբ նրանց, ովքեր (ա) մեկ անգամ պատահական ավելցուկային շահույթ են ստացել և չեն ստացել։ այն ժամանակից ի վեր կերել է այն (դե, ասենք, նա ճիշտ պահին լծակներով վերցրեց Apple-ը), կամ (բ) նա բավականին հիմար դիրքում կանգնեց, և այս դիրքն աճեց (օրինակ, եթե 2008-ի աշնանը նա վերցրեց RTS-ը. և ապրել մինչև 2013 թվականի վերջ): Ոչ մի դեպքում չկա ոչ արվեստ, ոչ տեխնոլոգիա, կա հաջողություն:

Ի՞նչ է ալգորիթմական առևտուրը, եթե այն հիմնված չէ հարյուրավոր միլիոն դոլար արժողությամբ տեխնոլոգիայի վրա: Հատկապես եթե բերի կամ խոստանա բերել նաև տխրահռչակ «ամսական 5 տոկոսը». Խարդախությո՞ւն։ Երբեմն. Բայց ոչ միշտ։ Երբեմն դա պարզապես «վերապրելու կողմնակալություն» է: Երեխաները հավաքվում են, ովքեր մաթեմատիկայի դասընթաց են սովորել տեխնիկական համալսարանում և իրենց $5000-ն օգտագործել են BCS-ում բաժնետոմսերի փոխանակման համար: Եվ նրանք որոշում են սկսել ալգորիթմական առևտուրը: Որոշ մարդիկ հավատում են իրենց հանճարին գիտելիքների պակասի պատճառով; ոմանք ինքնավստահության պատճառով, ինչը նորմալ է երկարատև մանկության համար. ինչ-որ մեկի բախտը բերեց BCS-ում առևտուր անելիս և հավատաց իր աստղին: Նրանք գրում են դանդաղ ռոբոտներ (առանց սարքավորումների, նորմալ ալիքների), կոնֆիգուրացված պարզ ալգորիթմներ(և որտեղից կարող են նրանք ստանալ բարդերը՝ հաշվի առնելով իրենց պատրաստվածությունը և փորձը) - նրանք հիմնականում առևտուր են անում կայուն կովարիանսով զույգերի տարաձայնությունների, միտումների գործոնների ճանաչման, պարզ պատկերների որոնման վրա և այլն: Նման տղաների հարյուրավոր խմբեր ամեն տարի հավաքվում են, բարեբախտաբար համալսարաններ: արտադրել տեխնոլոգներ և տնտեսագետներ, նրանց համար դիմումները բավարար չեն, բայց այսօր Ռուսաստանում գրեթե յուրաքանչյուր խելացի դեռահաս մեծ քաղաք 25 տարեկան, և կան բազմաթիվ բրոքերներ, որոնք պատրաստ են դրանք միացնել իրենց հարթակին, ինչպես Ռուսաստանում, այնպես էլ աշխարհում. կազինոները միշտ շահութաբեր բիզնես են:

Նրանց առևտրային ռազմավարությունները հիմնականում սպիտակ աղմուկ են, շուկայի համեմատ երկար դիրքերի փոքր մասնաբաժինով և կարճաժամկետ օրինաչափությունների սոուսով, որը նրանք ճիշտ են գտնում ռեգրեսիոն վերլուծության միջոցով (միայն այս օրինաչափությունները «սողում են» մեր աչքի առաջ): Բայց մեծ թվերի օրենքի համաձայն՝ դրանց արդյունքները բաշխվելու են միանգամայն պատահական՝ կեսը գումարած, կեսը՝ մինուս։ Առաջին տարում կեսն անմիջապես վնասներ կկրի և մեծ մասամբ «կձուլվի» շուկայից։ Երեսուն տոկոսը փոքր շահույթ կստանա և կորոշի, որ ճիշտ ուղու վրա է և նոր ալգորիթմներ կփնտրի։ Քսան տոկոսը կստանա արժանապատիվ շահույթ և կհավատա իր հանճարին։ Հաջորդ տարի հարաբերակցությունը նույնն է լինելու՝ արդյունքում 2 տարի անց երկու տարի ահռելի շահույթ ստացածների 4%-ը կլինի, առաջին տարում հսկայական շահույթ ստացածների 6%-ը և չնչինը՝ երկրորդը՝ առաջին տարում չնչին շահույթ ստացածների 6%-ը, իսկ երկրորդում՝ հսկայական, և վերջապես երկու տարում չնչին շահույթ ստացածների 9%-ը։

Երրորդ տարուց հետո մենք դեռ կունենանք մոտ 2 տոկոս, ովքեր կամ շատ բարձր շահույթներ են ունեցել բոլոր երեք տարիները, կամ առաջին տարում ստացել են փոքր շահույթներ, իսկ երկրորդ և երրորդում շատ բարձր շահույթներ: Սրանք հալոներով կշրջեն ու իրենց աջ ու ձախ կվաճառեն, լրիվ անկեղծ։ Եթե ​​առաջին տարում խաղի մեջ մտան 300 թիմ, ապա երեք տարի հետո կլինեն ոչ պակաս, քան 6 այդպիսի մեծ թիմեր։ Նրանց կավելանան եւս մոտ 15 թիմեր՝ ավելի համեստ, բայց նաեւ լավ արդյունքներով, նրանք նույնպես կվաճառեն իրենց։ Եթե ​​ենթադրենք, որ խաղի մեջ մտածների 10%-ը խաբեբաներ են, ապա այս 21 խմբերի վրա, ովքեր անկեղծորեն սխալվում են, կունենանք ևս 30 խումբ, որոնք կեղծում են իրենց արդյունքները և պնդում, որ իրենց հետ ամեն ինչ կարգին է, ինչպես նաև հավաքում են։ փող. Ընդհանուր առմամբ, ամեն տարի մենք ավելացնում ենք ալգորիթմական առևտրականների մոտավորապես 51 խումբ, որոնք վաճառում են իրենց ծառայությունները հաճախորդներին: Խնդրում ենք նկատի ունենալ, որ «հաջողակ» մարդկանց ավելի քան 40%-ն իսկապես հավատում է իրենց հաջողությանը:

Ի՞նչ է լինելու այս խմբերի հետ մեկ տարի անց (այսինքն՝ ի՞նչ կլինի ձեր փողի հետ, եթե դրանք տաս այս խմբերից որևէ մեկին): Ազնիվների կեսը և բոլոր խաբեբաները ձեզ համար կորուստներ կունենան. ձեր եռամյա հաջող փորձը ձեզ վաճառող թիմի հետ գումար վաստակելու ձեր հնարավորությունը մոտավորապես 20% է (ընդհանուր առմամբ, հիշեցնեմ, դրանք 51-ն են. 21 թիմերից միայն կեսը, որոնք խաբեբա չեն, ձեզ շահույթ կբերեն): Մեծ գումար վաստակելու ձեր հնարավորությունը մոտավորապես 8% է (21 թիմերի 20%-ը 51 առաջարկներից): 2 տարի անընդմեջ մեծ գումարներ վաստակելու ձեր հնարավորությունն արդեն 2%-ից պակաս է։ Այս տղաների հետ 10 տարի անընդմեջ վաստակելու ձեր հնարավորությունը մոտավորապես 1/1024 է, եթե մենք խոսում ենք ցանկացած եկամտի մասին և 1/10000000, եթե մենք խոսում ենք ամեն տարի մեծ եկամուտների մասին:

Իսկ ալգորիթմական առևտրային էկոհամակարգում կա դժվար կյանք, ինչն էլ ավելի է նվազեցնում ձեր հնարավորությունները: Մասնավորապես, որոշ «հանճարներ» վերածվում են խաբեբաների՝ ստանալով իրենց առաջին կորուստները։ Նրանք չեն կարողանում հաշտվել կորուստների հետ, ուստի երկար ժամանակ վաճառում են «ընտրված ժամանակահատվածի արդյունքներ» կամ «միջին եռամյա», օրինակ +60%, +80% և -90% դառնում են ոչ 1.6*1.8*։ 0,1 = 0,29 (այսինքն՝ 71% կորուստ), և (0,6+0,8-0,9)/3 = 16,7% տարեկան, որը ներկայացնում են որպես իրենց կայուն արդյունք։ Խարդախները նույնպես բարելավվում են. բացի պարզ ժամանակաշրջանի նմուշառումից, կեղծ հաշվետվություններից և արդյունքը փոխելու արհեստական ​​գործարքներից, օրինակ, նրանք բացում են երկու հաշիվ հակառակ ռազմավարություններով և ցույց են տալիս այս տարի գումար վաստակած հաշվի մասին պաշտոնական հաշվետվություն: Մենեջերները տենչում են բարձր միջնորդավճարներ և բավականին հանգիստ են վերաբերվում փող կորցրած հաճախորդի արագ հեռանալուն. նա դեռ վճարել է ներդրումների ընթացքում, և նրա տեղը կզբաղեցնի անվճար շահույթի մեկ այլ սիրահար: Նրանք, ովքեր միաժամանակ օգտագործում են երկու հակադիր ապրանքներ, պարզապես իրենց մտքում իրենց ակտիվները բաժանում են երկուսի. մեկ կեսը բերում է հսկայական միջնորդավճարներ և ստեղծում նոր հաճախորդներ, երկրորդ կեսը պարզապես կորցնում է հաճախորդներին. հաջորդ շրջանում փոխում են տեղերը։

Հարց է առաջանում՝ հնարավո՞ր է գումար աշխատել նման թիմին գումար փոխանցելով։ Պատասխանը այո է: Դուք կարող եք վաստակել ավելի քան մեկ տարի: 1024 թիմերից 1 թիմը պետք է շահույթ ստանա 10 տարի անընդմեջ: Եթե ​​«ձեր տղաները» ձեզ շահույթ են բերում 10 տարի անընդմեջ, դա նշանակում է, որ ինչ-որ տեղ մոտակայքում առնվազն 1023 ներդրող է կորցրել գումարը: Որքա՞ն է 11-րդ տարում գումար վաստակելու հավանականությունը: 50%:

Մեկ այլ հարց է ծագում՝ իսկապե՞ս անհնար է ենթադրել, որ հանկարծ մոսկովյան (Սանկտ Պետերբուրգ, Նիժնի Նովգորոդ) բնակարանում կգտնվի մի հանճար, ով այնպիսի ալգորիթմ կկառուցի, լավ, պարզապես մշակված ալգորիթմ, որ նա մեծ գումար կվաստակի։ շուկաները, և նրա բոլոր հաճախորդները երջանիկ կլինեն, և արդյոք բոլոր ոչ հաճախորդները դժգոհ են: Պատասխանը ոչ է, և ահա թե ինչու.

Նախ, շուկաները հիմնականում պատահական գործընթացներ են, որոնցում դետերմինիստական ​​բաղադրիչը (ա) փոքր է և (բ) ուշադիր ուսումնասիրված հազարավոր հզոր խաղացողների կողմից: Ինչ էլ որ լինի ալգորիթմը, դուք չեք կարող վիճել պատահական գործընթացի դեմ, այդ իսկ պատճառով բոլոր իրական «ալգորիթմները» չեն կանխատեսում ապագան, այլ բռնում են մանրադիտակային անհամապատասխանությունները՝ ինդեքսի և այն կազմող զամբյուղի միջև, տարբեր կայքերի ծախսերի միջև , ակտիվի և ածանցյալ գործիքների համակցության միջև, որը վերստեղծում է ակտիվի եկամտի պրոֆիլը: Այս անհամապատասխանությունները ծնվում և մահանում են նանվայրկյանների ընթացքում, քանի որ հարյուրավոր խոշոր խաղացողներ սպասում են դրանց և բռնում նրանց հայտնվելուն պես: Եթե ​​դուք չունեք մեգա-սարքավորումներ, հանգստացեք, արբիտրաժային բոլոր հնարավորությունները կվերացվեն արթնանալուց մի քանի նանվայրկյան առաջ:

Բայց ի՞նչ կլիներ, եթե մենք սխալվեինք, և դեռ կա՞ արդյոք որևէ օրինաչափություն թաքնված շուկաներում: Ահա թե որտեղ է հայտնվում «երկրորդը»: Որքա՞ն է հավանականությունը, որ ունեն հարյուրավոր (հազարավոր!!!) բազմաթիվ թիմեր Նոբելյան մրցանակակիրներկոմպոզիցիայում, ծանրաբեռնված թանկարժեք սարքավորումներով և տասնյակ տարիների անհատական ​​փորձով, չե՞ք հայտնաբերել նման օրինաչափություն, բայց հանճարը հայտնաբերե՞լ է: Ի՞նչ ռեսուրսներ ունի այս հանճարը: Որտե՞ղ և ինչպե՞ս է նա ստանում ժամանակային շարքի տվյալներ, որոնց ձեռքբերման և պահպանման ծախսերը կազմում են հարյուր հազարավոր դոլարներ: Ո՞ր համակարգչի վրա է դրանք հաշվարկում։ – նվազագույն ողջամիտ հաշվարկի համար անհրաժեշտ են հիմնական սարքեր: Չեմ ուզում ասել, որ սրա հավանականությունը ուղիղ զրոյական է, թեև հայտնագործությունների թիվը ժամանակակից գիտարված է ծնկի վրա – ուղիղ զրոյական: Բայց եթե նույնիսկ այն հավասար է հազարերորդին, իսկ պատահական ներդրումով գումար աշխատելու հավանականությունը 50%, ապա ես չեմ կարող 50%-ը տարբերել 50,1%-ից. եթե ուզում եք հավատալ հանճարին, ապա համարեք, որ դրականի հավանականությունը տեղական ալգորիթմական թրեյդերների արտադրանքում ներդրումների արդյունքը կազմում է 50,1%: Օ,, մի մոռացեք, որ նրանք կվերցնեն 2% կառավարման և 20% եկամուտների համար, իսկ բրոքերային միջնորդավճարները կկազմեն 0,5-ից մինչև 3%: Ավելի շահավետ է (վիճակագրորեն) տեգեր նետել Bloomberg համակարգի էկրանին։

Դե, «երրորդ». Հանկարծ օրինաչափություն է հայտնաբերվել և այն աշխատում է։ Ի՞նչ կլինի, եթե սկսեք օգտագործել այն: Շուկայում, հենց բորսաներում, կան ռոբոտ ռազմավարության անալիզատորներ, որոնք զբաղվում են տեսանելի օրինաչափությունների հայտնաբերմամբ: Դրանք արդեն շատ են և դեռ ավելին կլինեն։ Հաջող ռազմավարությունը անմիջապես կբռնվի, դրա վրա բավականաչափ տվյալներ կհավաքվեն, կվերծանվեն և պատճենվեն, և վերջապես կկիրառվեն խոշոր խաղացողների կողմից, ովքեր զբաղվում են ռազմավարությունների մշակմամբ և ընտրությամբ: Նրանք ավելի արագ կլինեն և կուտեն ձեր շահույթը վերծանման պահից մինչև զրոյի: Ավելին, նրանց գործողությունները կփոխեն շուկան, օրինաչափությունը կդադարի գործել՝ շուկայում, ինչպես քվանտային աշխարհում, դիտարկելն արդեն նշանակում է փոխել, իսկ ներդրումը՝ փոխել ամեն ինչ։

Որտեղի՞ց են գալիս երջանիկ ներդրողները, տեղական ալգորիթմների հաջող մենեջերները, հետևորդներն ու ներողությունը, հաջող ալգորիթմները փառաբանող հարյուրավոր գրառումներն ու հոդվածները: Այստեղից են գալիս թանկարժեք հոմեոպաթները, քիրոպրակտորները, տիբեթյան բժշկական պրակտիկաները և նույնիսկ ժողովրդական նշանները: Նրանց հայրը մարդկային հոգեբանությունն է (միայն այն, ինչ համապատասխանում է ցանկություններին, պատահականությունը որպես օրինաչափություն ընդունելու կարողություն, տրամաբանական փաստարկներին հավատալու պատրաստակամություն, նույնիսկ եթե դրանք գործում են անհեթեթ հիմքի վրա, մեր դեմ հակասող փաստերն անտեսելու հակում. ցանկություններ և այլն): Նրանց մայրը մարդկային ագահություն է. եթե սխալվելու հակված ես, վստահ եղիր, շատերը կան, որ դրանից փող կաշխատեն: Նրանց դայակը մենեջերի եկամուտների անհամաչափությունն է. անկախ նրանից՝ վաստակում ես, թե կորցնում, մենեջերը միշտ սևերի մեջ է:

Պատմություն կար վրացի մանկաբարձ-գինեկոլոգի մասին, ով հորինել է չծնված երեխայի ցանկալի սեռը ապահովելու հատուկ մեթոդ։ Նա այնքան ազնիվ էր, որ փող էր վերցնում ծնողներից միայն այն դեպքում, երբ երեխայի սեռը համապատասխանում էր նրանց ցանկություններին: Դուք չեք կարող պատկերացնել, թե քանի ծնողներ երախտապարտ էին նրան: Ինչի՞ մասին եմ խոսում։ Այո, հիշեցի...

Երկրորդ մաս 20.01.2017թ

Սոցիալական հաղորդակցության օրենքներից մեկն ասում է՝ ինչպես էլ բացատրես, ինչ-որ մեկը դեռ չի հասկանա։
Ես կարծես թե շատ մանրամասն բացատրեցի շուկայի և ալգորիթմական առևտրի մասին, բայց ոչ բոլորն էին ինձ հասկանում, ինչը նշանակում է, որ ես դա վատ բացատրեցի: Ես չեմ մեկնաբանի «Աստված կենդանի է» արշավանքներն ու բացականչությունները, իմաստ չկա: Խելամիտ հարցերն ու մեկնաբանությունները հանգում են հետևյալին.
(1) Արդյո՞ք շուկաները պատահական են:
(2) Ինչպե՞ս գիտեք:
(3) Ինչու՞ ընդհանրապես չկան հաջողակ մենեջերներ: Իսկ իմ ընկեր Պետկան:
(4) Այդ դեպքում ի՞նչ անել։
Ես կփորձեմ մեկնաբանել.
Հիմնական թյուրիմացությունը արտահայտվում է հետևյալ բառերով. «Դուք ասում եք, որ շուկան բացարձակապես պատահական է, բայց հետո ընդհանրապես ոչինչ կարևոր չէ՝ ոչ չափը, ոչ տեխնիկան, ոչ թիմը»:
Ոչ քվանտային մակարդակում ոչինչ պատահական չէ: Երբ մետաղադրամ եք նետում, այն պահին, երբ այն հեռանում է ձեր ձեռքից, արդեն հուսալիորեն որոշված ​​է, թե որ կողմում է այն վայրէջք կատարելու: Դժբախտությունն այն է, որ դուք չգիտեք և չեք կարող իմանալ: Ո՞վ է ծնվելու մի կնոջ մոտ, ով նոր է իմացել, որ հղի է՝ տղա՞, թե՞ աղջիկ։ Ուլտրաձայնային հետազոտությունից առաջ սա պատահական գործընթաց է: Հետագայում պատասխանը հաստատ հայտնի է. Մենք պատահական գործընթաց ենք անվանում, որի արդյունքը ՄԵՆՔ ՉԵՆՔ ԿԱՐՈՂ ԻՄԱՆԱԼ ex ante: Այս առումով պատահական գործընթացներ ընդհանրապես չկան. դրանք բոլորը պատահական են ՈՐՈՄԻ ՀԱՄԱՐ (երբեմն բոլորի համար), և, բացի այդ, սպասվող արդյունքը տարբեր է բոլորի համար։ Մոսկվայի մի քանի երիտասարդների համար վարձակալած գրասենյակում համակարգչի մոտ նստած, ԱՄՆ ֆոնդային շուկան լրիվ պատահական է, հաջողության հավանականությունը 50% է։ Ծրագրի համար, որն ունի ամենաարագ մուտքը բորսայում և վճռական է գնահատել ինդեքսի և դրա զամբյուղի միջև գների անհամապատասխանությունը, նման անհամապատասխանության հայտնվելը իրավիճակը շատ ավելի քիչ պատահական է դարձնում. ծրագիրը գիտի, որ անհամապատասխանությունը գրեթե անկասկած կփակվի միլիվայրկյանների ընթացքում: . Մոսկվայից եկած ներդրողի համար, ով զբաղված է գրասենյակային կենտրոններ կառուցելով և ընկերոջ խորհրդով պարտատոմս է գնում Ինդոնեզիայի գյուղական փոքր ընկերությունից, մարման գործընթացը նույնքան պատահական է, որքան առաջին անձի մազերի գույնը։ հանդիպել փողոցում. Փորձառու ներդրողի համար, ով երկար տարիներ ուսումնասիրել է ընկերությունների վարկունակությունը, ով ուսումնասիրել է այդ ընկերության հայտարարությունները, ով զրուցել է վերլուծաբանների հետ տեղում, պարտատերերի, տնօրենների, սեփականատերերի, մատակարարների, հաճախորդների հետ. մրցակիցներին, մարման հարցը դարձել է շատ ավելի քիչ պատահական։ Երկու դեպքում էլ այն մնաց պատահական, սակայն բարենպաստ արդյունքի հավանականությունը մեծապես մեծացավ։ Սովորական մենեջերի համար այն հարցը, թե արդյոք բաժնետոմսը վաղը կբարձրանա, թե ոչ, պատահական է: Խորհրդի անդամի համար, ով հենց նոր է հաստատել միաձուլումը, գրեթե անկասկած:

ՇՈՒԿԱՅՈՒՄ ԳՈՐԾՈՂ ՊԱՏԱՀԱԿԱՆ ԳՈՐԾԸՆԹԱՑՆԵՐԻ ՇՐՋԱՆՈՒՄ ՀԱՂԹՈՒՄ Է ՆԱ, ՈՎ ԿԱՐՈՂ Է ԻՐԵՆՑ ԳՈՐԾՈՂՆԵՐԻ ԱՐԴՅՈՒՆՔՆԵՐԻ ԱԿՆԿԱԼՈՒՄԸ ՏԵՂԱՓՈԽԵԼ ԴՐԱԿԱՆ ԿՈՂՄ: Ինչպե՞ս: Ունենալով ավելի շատ տեղեկատվություն, քան խաղացողներից շատերը, կամ ունենալով այն ավելի արագ, քան խաղացողներից շատերը, կամ ունենալով ավելի շատ տարբերակներ, քան խաղացողներից շատերը:

Այսպիսով, ներդրողների բարոյականությունը. գումար տվեք նրանց, ովքեր ապացուցում են ձեզ, որ ունեն երեք առավելություններից մեկը, կամ ավելի լավ է երկու կամ երեքը.

1. Լրացուցիչ տեղեկություններ (փորձ + վերլուծություն անելու կարողություն և, ոչ պակաս կարևոր, դրա մանրակրկիտ կատարումը + տեղեկատվական ուղիները + աշխատանք նիշային շուկայում, որտեղ մեծ մարդը երբեք ոտք չի դրել);
2. Տեղեկատվության ստացման արագությունը և արձագանքման արագությունը (հիմնականում թանկարժեք համակարգեր; ինսայդերական տեղեկատվությունը, քանի որ տեղեկատվության չարտոնված ստացումը մյուսներից առաջ, օրենքով արգելված է).
3. Եզակի հնարավորություններ (օրինակ՝ առևտուր շատ փակ շուկայում, շատ բարդ ածանցյալ գործիքների կառուցվածք, շուկաների վրա ազդեցություն և այլն)

Ցավալին այն է, որ իրականում դուք, ամենայն հավանականությամբ, կգտնեք միայն թիվ 1 առավելությունը, և դա այնքան էլ մեծ եկամուտներ չի ապահովում, այսօր դրա սահմանն է տարեկան 5-10% դոլարով (ավելի ճիշտ՝ 3-7% գնաճից բարձր) . Բայց դա կայուն է։ Առավելություն #2-ն օգտագործվում է մեգա խաղացողների կողմից, նրանց ձեր գումարը պետք չէ: Թիվ 3 առավելությունը, որպես կանոն, ամենամեծ բրոքերների և բանկերի բաժինն է:

Դուք, իհարկե, կարող եք ասել. «Հնարավոր չէ՞»: եզակի ալգորիթմ«Արդյո՞ք սա տեղեկատվության քանակն ավելացնելու միջոց չէ»: Իհարկե ճանապարհ կա. Բայց եզակի ալգորիթմներ չեն կարող լինել. դրանք ամբողջությամբ ապրանքային են, մաթեմատիկան բոլորի համար նույնն է։ Ալգորիթմը կարող է օգտագործվել միայն համակարգերի տեսության հաստ գրքից վերցնելով: Եվ արդեն անցել են ժամանակները, երբ ալգորիթմները նոր էին, և ալգորիթմներն առաջին անգամ մտան շուկա՝ գիտակցելով իրենց առավելությունները։ Այսօր մենք կարող ենք առանց վախենալու ասել, որ գիտությանը հայտնի բոլոր մեթոդները, որոնք դեռևս գոյություն չունեցող համակարգերի հզորություն չեն պահանջում, կիրառվել են մեծ և նույնիսկ, հնարավոր է, փոքր շուկաներում, և շուկաները փոխվել են՝ հարմարեցնելու համար։ այս մեթոդները. Ցածր եկամուտ ունեցող տարածքներում (մինչև նույն 5-10% տարեկան) կան խորշեր, որտեղ հզոր խաղացողները չեն գնում. նրանց համար համարժեք չէ ավտոմեքենաներ կառուցել հանուն նման եկամտի: Այս խորշերում դուք կարող եք հաղթել հանրությանը ձեր ձեռքերով, ինչը առաջ է գնում (ինդեքսային ֆոնդեր, կենսաթոշակային ֆոնդեր, ոլորտային ֆոնդեր, ինստիտուցիոնալ ֆոնդեր, մասնավոր բանկեր. նրանք բոլորն առաջ են գնում, նրանց համար լրացուցիչ վերլուծությունը հավելյալ հաճույք է, նրանք արդեն անում են. Դե, կորպորացիաների հեջավորման ռիսկերը նույնպես առաջ են գնում, նրանք ընդհանրապես եկամուտի կարիք չունեն, նրանք չեն կորցնի): Բայց ալգո ոլորտում, ինչպես նաև երկնիշ շահութաբերության գոտում մրցակցությունը կատաղի է։ Մի փոքր մեծ բան կա, որն ավելի արագ է, քան բոլորը և կլանում է բոլոր անարդյունավետությունները. Կան քիչ հետախուզական և դիվերսանտ ռոբոտներ, որոնք նույնացնում են այլ մարդկանց ռազմավարությունները կամ ստիպում են այլ ռոբոտներին սխալվել իրենց օգտին. Շուկայում կան նաև խոշոր կոլեկցիոներներ. նրանք փնտրում են հաջողակ նորեկների, վարձում են նրանց, քանի դեռ իրենց ալգորիթմները շահույթ են տալիս և դուրս են նետում, հենց որ շահույթը սկսում է նվազել:

Իհարկե, աշխարհը տեղում չի կանգնում։ Մաթեմատիկական ապարատի մի զգալի մասը դեռ չի կարող ներդրվել. չկա բավարար համակարգչային հզորություն: Նույն օրինաչափության ճանաչման մեջ հնարավորություններն անսահման են, և, իհարկե, հզորության և արագության աճի հետ մեկտեղ կհայտնվեն նոր հնարավորություններով նոր խաղացողներ: Բայց սա հույս չէ սկսնակների համար, այլ ռիսկ շուկայական շնաձկների համար. Սա տեխնիկայի մրցույթ է, սա ամենամեծերի և ամենատաղանդավորներին աշխատանքի ընդունողների ճակատագիրն է։ Մեր Tatooine-ում, գալակտիկայի ծայրամասում, դուք չեք կարող նույնիսկ երազել դրա մասին:
Եվ ինձ մի կասկածեք առևտրի անտեղյակության մեջ, գործընկերներ: Ես նրան ճանաչում եմ բոլոր կողմերից. ես առևտուր էի անում, կառավարում էի անուղղակիորեն և հաճախորդ էի (և շատ էի կռվում առևտրականների հետ): Ես նաև մաթեմատիկոս եմ վերապատրաստմամբ, վիճակագրությունը և օպտիմալ գործընթացների տեսությունը (վերահսկելի համակարգեր) իմ մասնագիտությունն են: Ես ինչ-որ կերպ հասկանում եմ պարզ բազմապարամետրային օպտիմիզացման մեխանիզմները, նույնիսկ եթե դա արվում է մշուշոտ հավաքածուների վրա և մարզումների, ինչպես նաև օրինաչափությունների ճանաչման մեջ: Եվ ես ինքս կառավարում եմ գումարը շատ երկար ժամանակ: Եվ այնուամենայնիվ, կողմնակալ - ես չեմ սիրում բաժնետոմսեր (կարծում եմ, որ ֆոնդային շուկան վերջերս գործնականում կազինո է), ես հիմնականում զբաղվում եմ պարտատոմսերով, ածանցյալ գործիքներով, մակրո, ես սիրում եմ հին ապացուցված մեթոդները:

Աստղերից չեմ բռնում, կամաց-կամաց, միջինը 8% դոլարով 15 տարի, անկայունությունը 7%-ից ցածր է, 15-րդ տարում եկամուտը 7,6% է, 16-րդ տարում մոտ 7% (վերջին 3 եռամսյակները): - 4,3%, առաջին եռամսյակը լավն էր), 17-ում դա կլինի ակնհայտորեն 7% -ից պակաս (բայց կայուն և միշտ ձեր սեփական փողերով հաճախորդի փողի հետ միասին): Ես միշտ բոլորին ասում եմ նույն բանը. եթե ուզում եք «ակտիվների կառավարում», դա ինձ համար չէ, կան շատ հերոսներ: Ինձ համար միայն ավանդի փոխարեն։ Դե, կամ երբ բավականաչափ խաղացել եք «շահավետ ապրանքների» հետ: Փորձում եմ հնարավորինս զարգացնել 1-ին առավելությունը (փորձ, գիտելիք, թողարկողների վերլուծություն, ահազանգեր, քարտերի հաշվում, հնարավոր բոլորի հետ անմիջական կապ, ընկերների ցանց ամբողջ աշխարհում, աշխատանք նիշային շուկաներում), չեմ Ընդհանրապես մտածեք 2-րդ առավելությունի մասին և մի քիչ -Ես փորձում եմ մի փոքր ավելացնել 3-րդ առավելությունները՝ աշխատելով լավագույն բրոքերների հետ - լավ եմ հասկանում իմ հնարավորությունների սահմանները: Արդյո՞ք ես սխալներ եմ անում: Անշուշտ։ Պորտֆոլիոյում` հազվադեպ, պորտֆելից դուրս` հաճախ: Կարծես մակրո մասնագետ եմ։ 13-ին ես կանխատեսում էի նավթի և ռուբլու անկում, ճիշտ կանխատեսում էի ամերիկյան շուկաների վերականգնումը ճգնաժամից հետո, ոսկու գնի անկումը և ռուսական շուկայի վերականգնումը 2014 թվականին։ Բայց ես դրա հետ առևտուր չեմ արել: Ինչո՞ւ։

Որովհետև 1616 թվականին ես վստահ էի, որ 1.31 ֆունտը շատ է և այն հետ է գնալու։ Իսկ հիմա 1.2 է։ Ելնելով անցած տարիներից՝ հնարավո՞ր էր 16-ի սկզբին ինձ գումար տալ մակրո ռազմավարության համար։ Այո, այո։ Ի՞նչ կունենայիք: Կարծում եմ՝ մինուս 20 - 25% մեկ ֆունտի համար հաստատ: Այսպիսով, ես ինքս ինձ գումար չեմ տալիս մակրո ռազմավարության համար և խորհուրդ չեմ տալիս ձեզ, ես դրա մեջ որևէ առավելություն չունեմ: Բայց պարտատոմսերի ոլորտում կա.

Բայց ահա թե ինչն է ավելի կարևոր, ինչը շփոթեցնում և ստիպում է ձեզ հավատալ. խաղացողները, ովքեր չունեն վերը թվարկված առավելությունները, ԿԱՐՈՂ են նաև բարձր եկամուտներ ցույց տալ: Սա տեղի է ունենում երկու գործոններից մեկի պատճառով.

(1) Պատահականություն. Ընտանիքում հինգ տղա կա, և մենեջերն ունի հաջող գործողությունների պատահական շղթաներ: 5 տարվա ընթացքում շուկան պատահաբար գուշակելու հավանականությունը 1/32 է։

(2) Պորտֆելի հարաբերակցությունը շուկայական ակտիվի երկարատև աճի կամ երկուսի համակցության հետ: Այս հարաբերակցությունը միշտ չէ, որ անմիջապես տեսանելի է: Օրինակ, երկար DJ-ի և կարճ նավթի համադրության հետ փոխկապակցված ֆոնդը հիանալի արդյունքներ ցույց կտա 2013-2016 թվականներին, և նույնիսկ 2016-ին որոշակի համադրությամբ այն հավասարաչափ աճ կցուցաբերեր: Բայց պարզապես այն նավթի կամ S&P-ի վրա դնելը չի ​​աշխատի: Սա հատկապես վտանգավոր բան է. ոչ բոլոր մենեջերները կարող են անդրադառնալ նման հարաբերակցության փաստին և անկեղծորեն հավատալ, որ նրանք ստեղծել են հավերժ շարժման մեքենա, մինչդեռ իրականում նրանց ալգորիթմը պարզապես «երկար (կարճ) կողմնակալ է» ինչ-որ համակցության: ակտիվների. Ես վերանայել եմ հարյուրավոր ապրանքներ իմ կարիերայի ընթացքում, դրանցից հարյուրավոր »: հաջող ռազմավարություններ« Մոտավորապես 80% դեպքերում այս կողմնակալությունը բռնվում է: Դա նշանակում է, որ մենեջերը չի հասկանում, թե ինչպես է գումար վաստակել, և հենց որ միտումը փոխվի, նրա կորուստները կախարդական կերպով կսկսվեն։

Խելացի մարդիկ իրավացիորեն գրում են. ի՞նչ կասեք Fama-ի կողմից բացահայտված հայտնի օրինաչափությունների մասին, օրինակ՝ «մեծ ընկերություններն ընդդեմ փոքր ընկերությունների» կամ «հետընթաց դեպի միջինը»: Այո, կան նման նախշեր. Հնարավո՞ր է դրանցով առևտուր անել: Ոչ, դուք չեք կարող: Ինչո՞ւ։ Ահա թե ինչու.

1. Այս օրինաչափությունները չունեն ժամանակային սահմանափակումներ և շեղումների նորմալ բաշխում: Այո, երկարաժամկետ միտումից շեղումներ կարելի է գտնել։ Բայց արդյոք դա մեծ է, չի կարելի ասել. երևի «հետ գնալը» էականորեն կաճի, իսկ 10 տարի հետո «հետ կգնա»։ Հենց այս տեսակի օրինաչափություններն են օգտագործվում գլոբալ մակրո ռազմավարությունների կառավարման մեջ: Այս ռազմավարությունն ամենաանշահավետն է։ Ահա թե ինչու։
2. Այս օրինաչափությունները միշտ չէ, որ համընկնում են. մեծ հեռավորության վրա պատահական գործոնների` կարապների ազդեցությունը կարող է որոշիչ դառնալ: Կարապները կարող են լինել յուրօրինակ (հիմար գործադիր տնօրեն եկավ, և ընկերությունը փլուզվեց, նոր գյուտը սպանեց արտադրանքը և այլն) և համակարգված (ֆինանսական ճգնաժամ, հեղափոխություն, նոր հարկում և այլն): Որքան երկար է խաղադրույքը, այնքան մեծ է այս գործոնի տակ ընկնելու հավանականությունը:
3. Քանի որ այս օրինաչափությունները հայտնի դարձան, և դրանց հեղինակները ստացան մրցանակներ, բոլոր խոշոր տները սկսեցին փորձել օգտագործել դրանք: Դրա պատճառով օրինաչափություններն իրենք զգալիորեն փոխվել են: Հասկանալու համար, թե ինչպես է դա տեղի ունենում, փորձեք մտածել մի փողոցի մասին, որտեղ խցանումներ են լինում պիկ ժամերին: Պատկերացրեք, որ դուք հայտնաբերում եք բակերի միջով շրջանցող ճանապարհ: Մի քանի օր ուրախ քշում ես դրանով։ Հետո հայտնաբերում ես, որ այլ խելամիտ վարորդներ քեզ հետ ճանապարհորդում են շրջանցիկ ճանապարհով: Մեկ ամիս անց շրջանցիկ ճանապարհին գրեթե նույն խցանումն է (այդ մասին չգիտեն միայն քաղաքից դուրս եկածներն ու նորեկները), երբեմն էլ ավելի մեծ խցանում է առաջանում, քանի որ չգիտես ինչու չի եղել. խցանումներ գլխավոր ճանապարհին (լուսաֆորը կոտրված էր), բայց բոլորը դեռ բակերով էին քշում:
4. Բազմաթիվ ուսումնասիրություններ ցույց են տալիս, որ այս գործոնների մարժան այնքան ցածր է, որ դրանք չեն ծածկում բրոքերային միջնորդավճարները և պաշտոնների կրճատման ծախսերը: Կան ուսումնասիրություններ, որոնք ասում են, որ ոչ, դեռ ծածկում է, բայց ցածր Sharpe է տալիս, բայց ինչի՞ն են պետք ցածր Sharpe-ով։
   Եվ նորից, նորից, նորից. իհարկե, շատերը կպնդեն, որ կան հաջողակ ալգո առևտրականներ փոքր տներից և, ընդհանուր առմամբ, հաջողակ մենեջերներ: բարձր եկամուտներ(այսինքն՝ նրանք, ովքեր ԿԱՅՈՒՆ են, ցույց են տալիս տարեկան 7-8%-ից ավելին՝ ՔԻՉ ՏԱՍԿՈՂՈՎ):

Առաջին հերթին դա ճիշտ է. Ռիչարդ Դիտց հիմնադրամը մոտ 10 տարի ցույց է տալիս տարեկան գրեթե 14% և ոչ միայն այն պատճառով, որ հայտնվել է տոկոսադրույքների անկման և հիպերլիկվիդության դարաշրջանում, այլ նաև այն պատճառով, որ նրա թիմը բիզոն է նեղ պարտքերի մեջ և պատրաստ է պատռել վարկառուների կոկորդից մնացած պարտատոմսեր. նրանք լավագույնն են շուկայում, նրանք կառավարում են 1,5 միլիարդը և կարող են իրենց թույլ տալ հզոր թիմ և ազդեցիկ կապեր ամբողջ աշխարհում: Բայց դա 14% և 10 տարի է, և նրանք բաշխումներ են անում, դա բարդ տոկոս չէ: Աշխարհում քիչ նման թիմեր կան. Կամ, օրինակ, խաղացողները, ովքեր տեղավորվել են ամբողջովին նիշային շուկայում՝ միայն զարգացող, փոքր, հարկային անարդյունավետությամբ, նրանք կարող են երկնիշ եկամուտ ունենալ այս շուկայի ձևավորման կարճ ժամանակահատվածում շատ փոքր ծավալներով (ի դեպ, Ռուսական շուկադեռ այնքան խորշ է, այնտեղ ավելի հեշտ է արբիտրաժ անելը, քան ԱՄՆ-ում, լավ սարքավորումներով խելացի տղաները ամսական տոկոս են վաստակում անկայունության ժամանակ, թեև երբ ամեն ինչ հանգիստ է, նրանք կարող են պարտվել):

Երկրորդ, դա ճիշտ է բոլոր հետևորդների համար՝ գիտակից և ոչ: RTS-ի պարզ կրճատումը 2010 թվականից ի վեր տարեկան կտրամադրի գրեթե 30%՝ հետևողականորեն մինչև 2016 թվականի սկիզբը:

Երրորդ, դուք տեսե՞լ եք շատ ռեկորդներ ավելի քան 3 տարի: Եվ ես չտեսա, այսպես, տասը: Եվ 3 տարվա հորիզոնում քաոսային առևտուր անող յուրաքանչյուր ութերորդ մարդ պետք է մեծ թրեյդերների տեսք ունենա: 3 տարի առաջ շուկայում կար 80 թիմ: Իհարկե եղել է։

Չորրորդ, շուկայում կան բազմաթիվ պրոֆեսիոնալ աղբի վաճառք, որոնք ձեզ էժան կվաճառեն ձեր մորը միջնորդավճարով: Պարզապես նայեք capitalogy.io կայքին. սրանք նույն մարդիկ են, ինչ թվացյալ չգործող ներդրումային տեխնոլոգիական լաբորատորիան: Լսեք, թե ինչ են ասում «Էխո Մոսկվի»-ի եթերում. Սրանք առնվազն հիմարներ են, և միայն այն մարդիկ, ովքեր ոչինչ չեն հասկանում, կարող են հավատալ նրանց, բայց կան շատ խելացի վաճառողներ:

Հինգերորդ, եթե ես հիմա գրեի, որ աստվածային կրակը չի իջել Երուսաղեմ, կամ որ Հիսուսը չի բուժել կույրերին, կամ որ Սողոմոն թագավորը գոյություն չի ունեցել, կամ որ Մուհամմադը չի բարձրացել տաճարի սարից, կամ որ հոմեոպաթիան ինքն է անում։ Առողջության վրա չաշխատեք. գիտե՞ք, թե քանի մեկնաբաններ կգան հակառակ հայտարարություններով և նույնիսկ «Աստվածային կրակի ժխտում՝ տգիտությո՞ւն, թե՞ անկարողություն» հոդվածներով: Հավատ - մեծ կինև մտերմությամբ անգերազանցելի, բայց բացարձակապես կույր: Մենք հակված ենք հավատալու նրան, ինչ մեզ սովորեցրել են մանուկ հասակում, նրան, ինչ ինքներս ենք անում, ինչին պաշտպանում է մեզ վախերից: Ինչու՞ են փայլուն առևտրային ալգորիթմները հավատքի առումով ավելի վատ, քան սուրբ մասունքները: Ոչինչ։ Բայց գիտությունը պահանջում է ստուգելիություն: Եվ ահա գալիս է «վեցերորդը». մի վիճեք ինձ հետ, պարոնայք, հավատացյալներ, պարզապես արդյունք բերեք, ինձ փող ցույց տվեք: Համոզիր ինձ, և ես պատրաստ եմ մեծ գումարներ տալ ղեկավարությանը և վճարել ցանկացած միջնորդավճար: Ես էլ ձեզ շուկա եմ հանելու։

Այսպիսով, վեցերորդ. Մենք ուղղափառ երկրում ենք և հետևաբար պարզապես պարտավոր ենք հավատալ հրաշքներին։ Բայց նույնիսկ Վատիկանը ստուգում է հրաշքները։ Հետևաբար, եթե հանդիպեք մենեջերների, որոնք ցույց են տալիս գրավիչ թվացող արդյունքներ, ապա նրանց գումար տալուց առաջ խորհուրդ եմ տալիս.

(1) Փորձեք ինքներդ ձեզ մաթեմատիկայի վերաբերյալ ձեր գիտելիքների վրա: Հաշվարկեք տարեկան եկամուտը $1-ի դիմաց, օրինակ՝ 10%-ից մինչև 50% եկամտաբերությամբ և 3-ից 35 տարի տարիների ժամանակահատվածով: Դա քեզ շատ լավ խելքի է բերում։

(2) Ստուգեք նրանց ինքնությունը. ովքե՞ր են նրանք, այնուամենայնիվ: Ինչ-որ մեկը նրանց ճանաչում է: Ո՞ւր են ընտանիքները, երեխաները, ովքեր աշխատել ու սովորել են նրանց հետ։ Որո՞նք են նրանց նախկին ձեռքբերումները՝ գիտության, բիզնեսի, ֆինանսների ոլորտում։ Եթե ​​պարզ չէ, դուրս եկեք; Եթե ​​դեռ ոչ ոք չեն, դրսում են, թող կյանքում ինչ-որ բան անեն, գան։ Եթե ​​թիմում 35 տարեկանից բարձր մարդ չկա, ապա դա դուրս է: Երիտասարդ հանճարներին ամենուր են հանդիպում, բացի վերջին նորություններից:

(3) Փորձեք նրանց լկտիության համար. եթե նրանք պարծենում են, շատ բան են խոստանում, խոսում են արագ և համառ, շատ հուզիչ են, բղավում են, որ նրանք բարերարներ են, և որ դուք պատրաստվում եք բաց թողնել ձեր հնարավորությունը.

(4) Ստուգեք վստահությունը. եթե նրանք խոստանում են վերադարձ (տարեկան մինուս 1%) - անմիջապես (!!) դուրս. նրանք ոչ միայն խաբեբաներ են, նրանք չգիտեն պարկեշտ ֆինանսիստների վարքագծի կանոնները. եթե նրանք խոսում են եկամտի մասին և չեն խոսում ռիսկերի մասին, դա նույնպես դուրս է. եթե նրանք գործում են «միջին եկամուտի մի քանի տարվա կտրվածքով», և տարեկան եկամուտտարբերվում են մեծապես - նաև աննշան, նրանք չեն հասկանում վիճակագրության կիրառելիության սահմանները. եթե նրանք ցույց են տալիս մի քանի ամիս կամ նույնիսկ տարիներ, և ասում են, որ դա ինչ-որ բան է ապացուցում, ապա դա նույն պատճառով է.

(5) Նպաստների ստուգում. Մի տվեք նրանց գումար, քանի դեռ նրանք չեն կարող մանրամասն բացատրել, թե երեք առավելություններից որն են նրանք օգտագործում: Խնդրում ենք նկատի ունենալ, որ «եզակի ալգորիթմը» ներառված չէ նման առավելությունների ցանկում, ալգորիթմը գդալ է, առավելությունները՝ ապուր։ Ոչ ապուր, ոչ մի գդալ պետք չէ;

(6) Նախապատմության ստուգում. ինչպիսի՞ կրթություն ունեն նրանք. կարո՞ղ են նրանք նույնիսկ հասկանալ, թե ինչի մասին են խոսում: Ինչքա՞ն փող ունեն նրանք իրենք, եթե քեզնից քիչ, ապա ինչու: Ռազմավարության մեջ որքա՞ն է իրենց սեփական փողերը: Եթե ​​մեկ անձի համար դա մի քանի միլիոն դոլարից պակաս է, նրանք անմիջապես դուրս են գալիս, նրանք ոչինչ չեն վաստակել և/կամ չեն վստահում իրենց սեփական ռազմավարությանը.

(7) Ստուգեք ազնվության համար. որքանո՞վ են նրանք բաց իրենց արածի վերաբերյալ: Ինչպե՞ս են նրանք անկեղծորեն խոսում խնդիրների մասին: Նրանք թաքցնում են, թե ինչքան բան ունեն կառավարման մեջ. նրանք անմիջապես դուրս են գալիս. պատրաստ չէ ցույց տալ ռազմավարության էությունը՝ անմիջապես դուրս. եթե նրանք ձեզ գրասենյակ չեն կանչում, նրանք անմիջապես դուրս են գալիս. նրանք չեն կարող պատկերացնել բոլոր մենեջերներին՝ դուրս և այլն: Մանրամասն խոսեք փաստաթղթերը կազմող աղջկա հետ. դուք կարող եք շատ հետաքրքիր բաներ սովորել, քանի որ նա, որպես կանոն, հրահանգված չէ ստել և կասի այն, ինչ գիտի.

(8) Ի վերջո, ստուգեք ռազմավարությունը. գտեք մասնագետ ներդրումների, մաթեմատիկայի բնագավառում, թող խոսի նրանց հետ, որպեսզի տեսնի, թե արդյոք նրանք ձնաբուք են առաջացնում: Եթե ​​նրանք դա իրականացնեն, ապա իրականացնեն;

(9) Ստուգեք կառուցվածքը. որտեղ եք փող տալիս: «իրենց հաշվին» - անմիջապես դուրս; պարզ չէ, թե ինչ, պարզ չէ, թե որտեղ - անմիջապես դուրս; կա՛մ թույլ տվեք կառավարել ձեր հաշիվը ձեր բրոքերի հետ, կա՛մ թույլ տվեք փոխարինել արտոնագրված ֆոնդին, որը կառավարվում է արտոնագրված ադմինիստրատորի կողմից, ավելի լավ է, եթե կա Մեծ քառյակի կողմից աուդիտի ենթարկված պատմություն, անպայման պետք է լինի ISIN, պետք է լինի արտացոլում: Բլումբերգում։ Եթե ​​սա անբասիր երկարաժամկետ համբավ ունեցող մարդկանց արտադրանք չէ (օրինակ, Լանիստերները, նրանք միշտ վճարում են), ապա մի ծույլ մի եղեք խոսել ադմինիստրատորի հետ. այն պետք է լինի գլոբալ խաղացող և ստուգեք հանձնաժողովին: արժեթղթերհիմնադրամի բնակության երկիրը, որ այն իրականում գոյություն ունի և կարգավորվում է: Նույնը վերաբերում է բրոքերին: Ի դեպ, լավ կառույցները ստիպված են լավ համապատասխանություն անել։ Եթե ​​ձեզ չեն խնդրում հաստատել ձեր եկամտի աղբյուրները, բնակության վայրը, կենսագրությունը ծննդից, ձեր մեծ տատիկի ազգությունը (բոլորն էլ ապոստիլով)՝ դուրս;

(10) Ստուգեք առանց փողի. եթե դա HFT է, անմիջապես դուրս եկեք, նրանք, ովքեր կարող են HFT անել, ձեզ մոտ փողի համար չեն գա: Եթե ​​ոչ, խնդրեք նրանց ուղարկել ձեզ գործարքներ դրանց ավարտից հետո: Առնվազն բլոկ: Եթե ​​նրանք հրաժարվեն, նրանք անմիջապես դուրս են գալիս:

(11) Փորձեք ինքներդ ձեզ գրավչության համար. խաղացողները, ովքեր չեն պատրաստվում մերկանալ, կստանան ձեզանից, Աստծո կամոք, տարեկան 1-1,5% միջնորդավճարով, և դրանից կփակեն իրենց աշխատանքի բոլոր ծախսերը (լավ, լավ, թող նրանք նրանք վերցնում են 2/20-ը և ձեր ցուցադրական 15% եկամուտից նրանք կստանան նույնիսկ 4,6%: Կարծում եք, որ ձեզանից տարեկան 1000 դոլարը (չնայած, որ ձեզ անհրաժեշտ է հաշվետվություն, պատասխանել ձեր հարցերին, կերակրել նրանց լանչեր, և կլինեն մուտքեր և արդյունքներ, և վաճառքը աշխատավարձ է ուզում և այլն) կհամապատասխանի նրանց, եթե նրանք իսկապես գիտեն: ինչպես աշխատել վերջ։ Եթե ​​նրանք պատրաստ են հաճախորդից վերցնել $100,000-ից պակաս (լավ, $30,000-ից պակաս, եթե 2/20-ը), նրանք չեն նախատեսում ազնիվ աշխատել: Մի շփոթեք նրանց Alpari-ի նման «խոհանոցների» հետ. նրանք կազինո ծառայություններ են մատուցում, հաճախորդն իր ամբողջ գումարը թողնում է նրանց մոտ միջինը 3 ամսով, այնպես որ նրանք կվերցնեն 100 դոլար, բայց գոնե ազնիվ են իրենց արածի հարցում։

Այո, իհարկե, շատ մարդիկ վազելով մոտեցան ինձ՝ «ինչպես կարելի է այդքան անխտիր բոլորին նույն վրձնի տակ դնել։ Իսկ եթե նա դեռ հանճարի՞:

Ես դրա համար մեջբերում ունեմ Պելևինից (ես մեջբերում եմ ցանկացած պատճառով, այն ունիվերսալ է).

«Տարրական, Ուոթսոն. եթե աղջիկը հասարակաց տանը դիկ է ծծում, ապա մեծ հավանականությամբ սա մարմնավաճառ է:
Ես դժգոհություն զգացի իմ սերնդի նկատմամբ։

«Ինչո՞ւ պետք է մարմնավաճառ լինի», - ասացի ես: - Կամ գուցե դա դերձակ է: Ով հենց երեկ է եկել գյուղից։ Եվ նա սիրահարվեց ջրմուղագործին, որը վերանորոգում էր հասարակաց տանը ցնցուղը: Իսկ ջրմուղագործը նրան տարավ իր հետ աշխատանքի, քանի որ նա ժամանակավորապես ապրելու տեղ չուներ։ Եվ այնտեղ նրանք ունեին անվճար րոպե:

Սամարցևը բարձրացրեց մատը.

Հենց այս չասված ենթադրության վրա է դրված մեր երիտասարդ ժողովրդավարության ողջ փխրուն մեխանիզմը...»:

Այսինքն՝ լավատեսների համար. Եթե քսանհինգ տարեկան երեխաների թիմն առանց սեփական փողի առաջարկում է ձեզ կապիտալի կառավարման եզակի ռազմավարություն, որը, ըստ նրանց, տարեկան 25% կբերի արտարժույթով, և ցանկանում է, որ դուք նրանց փող տվեք (կարող է լինել $1000-ից) կանխիկ կամ փոխանցելով Սեյշելյան կղզիների ընկերության հաշվին, քանի որ նրանց յուրահատուկ ալգորիթմն աշխատում է միայն այս կղզիներում, այնուհետև մեծ հավանականությամբ հետևում է, որ մենք բախվում ենք հիմարների կամ խաբեբաների հետ:

Բայց ոչ պարտադիր: Միգուցե սրանք երիտասարդ գիտական ​​հանճարներ են, ովքեր պատահաբար հանդիպել են Մոսկվայում (որոնք ծնվում են հարյուր միլիոնից մեկը), բայց նրանց հոգիներն այնքան լայն են, որ իրենց վաստակած միլիարդները տալիս են մանկատներին և ցանկանում են ուրախացնել բոլոր ներդրողներին, նույնիսկ փոքրերին: բարձր եկամուտներով։ Բացի այդ, նրանց դժվար մանկությունը նրանց մեջ պարանոյա է զարգացրել, և այդ պատճառով նրանք ակամա թաքցնում են իրենց ռազմավարության մասին բոլոր տվյալները և նույնիսկ չեն լիցենզավորում հիմնադրամը։ Հենց այս չասված ենթադրության վրա է հենվում ռուս ներդրողներից տարեկան 25% խոստումով փող ներգրավելու ողջ փխրուն մեխանիզմը։

Ալգո առևտուրը շատ է խոստումնալից ուղղությունֆինանսական շուկաներում առևտրում, ինչը թույլ է տալիս գրագետ մոտեցմամբ ավելի քիչ ջանք գործադրել: Փաստորեն, սա այն դեպքն է, երբ ձեր կամ ուրիշի առևտրային ռազմավարությունն իրականացվում է ռոբոտի կողմից: Ծրագրի կողմից օգտագործվող ալգորիթմների բարդությունը կարող է տարբեր լինել: Նա կարող է կամ պարզապես բացել և փակել դիրքերը որոշակի ցուցիչի ընթերցումների ժամանակ, կամ կատարել բարդ դիրքեր, որոնք դուրս են մարդու վերահսկողությունից:

Ալգորիթմական առևտրի արդյունավետությունը կախված է ոչ միայն կիրառվող ռազմավարությունից, այլև շուկայական պայմանները, խաղացողների տրամադրություններ, նորություններ և այլ փոփոխականներ:

Forex-ում ալգորիթմական առևտրի համար օգտագործվող ծրագրերը կարող են կազմվել հենց թրեյդերի կողմից ( լավագույն տարբերակ) կամ այլ մարդիկ: Սովորաբար դրանք խորհրդատուներ են, որոնք տեղադրված են MT4 առևտրային տերմինալում:

Բայց ալգորիթմական առևտուրը չի սահմանափակվում միայն մեկով, այն ծրագրերի մի ամբողջ շարք է, որը թույլ է տալիս ավտոմատացնել ձեր առևտրային ռազմավարությունը:

Խորհրդատուներն իրենք կարող են լինել վճարովի կամ անվճար: Ընդ որում, վերջիններս միշտ չէ, որ ավելի վատն են, քան առաջինները։ Հաճախ, ալգորիթմական առևտրի համար բարձր արդյունավետ ծրագրերի քողի տակ, նրանք սայթաքում են կա՛մ սովորական կեղծ կեղծիքներ, որոնք կարելի է անվճար ներբեռնել, կա՛մ նույնիսկ ռազմավարություններ, որոնք կարող են մեկ վայրկյանում սպառել վաճառողի ավանդը:

Նկար 1. Forex-ում ալգորիթմական առևտուրն առավել հաճախ իրականացվում է խորհրդատուների տեսքով

Պատկերացրեք, որ դուք ունեք ենթակա՝ շատ արդյունավետ, ով պատրաստ է կատարել իր ստեղծողի բոլոր պատվերները: Ընդ որում, իր մեջ ներդրված ծրագրի շրջանակներում նա կարողանում է ինքնուրույն որոշումներ կայացնել, ընդ որում՝ շատ ավելի լավ, քան թրեյդերը։ Սա ալգորիթմական առևտրի էությունն է, որը հսկայական հեռանկարներ է բացում:

Առևտրային ռոբոտների օգտագործման ողջ լավատեսությունը հասկացել են խոշոր բանկերը, կենսաթոշակները, փոխադարձ հիմնադրամները և այլ հիմնադրամները: Նրանց դեպքում ալգորիթմական առևտուրն ունի ևս մեկ առավելություն՝ գործելու հնարավորություն հսկայական գումարՊատվերներ րոպեում և նվազագույն ռիսկերով:

Ալգորիթմական առևտրի պատմությունը բավականին երկար է, առաջին շարժիչները ստեղծվել են դեռևս 2000 թվականին։ Եվ նույնիսկ այն ժամանակ դրանք բավականին արդյունավետ էին։ Նրանք չէին կարող միայն դժվար որոշումներ կայացնել, որոնք մարդը պետք է աներ։ Բայց նա կարիք չուներ իր ուշադրությունը ցրելու փոքր առաջադրանքները կատարելու վրա։

Հետո ալգորիթմական առևտուրը սկսեց ավելի բարդանալ, և ծրագրերը սկսեցին թարմացվել։ Բայց նույնիսկ հիմա դա իդեալական չէ։ Օրինակ, 2012 թվականին Knight Capital-ը համակարգչի սխալից հետո կորցրել է 460 միլիոն դոլար: Հաջորդ օրը նա հայտարարեց սնանկության մասին։ Այսպիսով, դուք պետք է ուշադիր օգտագործեք խորհրդատուները:

Ալգորիթմական առևտուրը կարող է իրականացվել նաև VPS սերվերի վրա: Առավելությունները ակնհայտ են. առևտուրը կարող է իրականացվել 24/5, սայթաքումը նվազագույն է, քանի որ սերվերը ֆիզիկապես մոտ է այս ծառայությունը մատուցող բրոքերի հնարավորություններին, և առևտրի վայրի հետ կապ չկա: Դուք կարող եք փոխել խորհրդատուի կարգավորումները կամ անջատել այն, որտեղ էլ որ լինեք:

Քանակական առևտուր

Եթե ​​մենք բառացիորեն հասկանում ենք այս տերմինի իմաստը, ապա սա առևտուր է, որը կապված է քանակական ցուցանիշների հետ: Պարզ ասած թվերով։ Եվ, սկզբունքորեն, այս սահմանումը ճիշտ կլինի։ Քանակական առևտրականները, որպես կանոն, ճշգրիտ գիտությունների մասնագետներ են՝ մաթեմատիկոսներ, ծրագրավորողներ, տնտեսագետներ։ Նրանք անընդհատ վերլուծում են շուկայական գործիքները՝ ցանկանալով բացահայտել դրա կատարողականի թերությունները։

Այն ամենը, ինչ նրանք փորձում են անել, իդեալական մաթեմատիկական մոդել ստեղծելն է, որը կօգնի նկարագրել այն ամենը, ինչ տեղի է ունենում ֆինանսական շուկաներում և կանխատեսել գների շարժումները:

Քանի որ տեխնիկական վերլուծությունը մի շարք է մաթեմատիկական մոդելներև օրինաչափություններ, ապա իրականում հնարավոր է նվազեցնել քանակական առևտուրը մինչև տեխնիկական վերլուծություն, իսկ որակական առևտուրը մինչև ֆունդամենտալ վերլուծություն: Առայժմ ռոբոտները չեն կարողանում մշակել բարձրորակ տեղեկատվություն, և այդ պատճառով ֆունդամենտալ վերլուծություններում այժմ ներգրավված են միայն մարդիկ։

Սակայն ռոբոտը կարող է շատ ավելի լավ վարվել տեխնիկական վերլուծության հետ: Նա կկարողանա զուգահեռաբար վերլուծել հազարավոր ակտիվներ՝ հիմնվելով հարյուրավոր ցուցանիշների, մոմակալների նախշերի և գրաֆիկական պատկերների վրա (որոնք կարող են նաև կրճատվել թվային օրինաչափությունների):

Լայն իմաստով, քանակական վաճառողն այն մարդն է, ով բարելավում է տեխնիկական վերլուծությունը (մաթեմատիկոսներ և տնտեսագետներ) կամ մշակում է ալգորիթմներ՝ հիմնված առաջինը ստեղծված մոդելների վրա:

Ալգորիթմական առևտրային ռազմավարությունների դասակարգում

Ալգորիթմական առևտուրն օգտագործվում է տարբեր մակարդակներում՝ սովորական թրեյդերներից մինչև խոշոր շուկայական արտադրողներ: Եվ յուրաքանչյուրն օգտագործում է իր ռազմավարությունը՝ ուղղված նմանատիպ, բայց մի փոքր տարբեր նպատակների հասնելուն։ Սկզբունքորեն, ցանկացած առևտրային ռազմավարություն կարող է լինել ալգորիթմական:

Շուկայի ձևավորման ռազմավարություններ

Սա, հավանաբար, ամենաշատերից մեկն է պարզ ուղիներգումար վաստակել Forex-ում. Շատերը կարող էին տեսնել, որ եթե գինը սկսում է ինտենսիվորեն շարժվել որոշակի ուղղությամբ, որի արագությունը միայն մեծանում է, ապա քանի որ գինը ավելի հեռու է գնում, գործարքների ծավալը նույնպես մեծանում է: Սա այն է, ինչ նրանք գործի են դրել։

Նրանց խնդիրն է միջինացնել: Այսինքն՝ ավելացրեք գործարքների ծավալը, երբ հայտնվում է պարտվողական դիրք՝ սպասելով, որ այն ետ գլորվի գերգնված կամ գերվաճառված շուկա հասնելուց հետո: Ինչու է նա դա անում: Ապահովել շուկայի իրացվելիություն, որպեսզի առևտրականները կարողանան գնել և վաճառել: Նման ռազմավարության ապահովումը հսկայական գումարներ է պահանջում։

Ընդհանուր առմամբ, միջին ալգորիթմական թրեյդերի համար դա բավականին է դժվար աշխատանք, որովհետև երբեմն պետք է շատ երկար սպասել ետ քաշվելու և հսկայական կորուստներ կրել։ Այսպիսով, այս ռազմավարության հիման վրա ռոբոտների օգտագործումը խորհուրդ չի տրվում:

Թրենդային հետևորդներ

Այս ռազմավարությունները շատ ավելի հաճախ են օգտագործվում: Դրանց էությունը շատ պարզ է՝ որքան հնարավոր է շուտ հայտնաբերել գնի հակադարձումը այլ ուղղությամբ և բացել համապատասխան գործարք: Օրինակ, հենց որ գինը սկսում է իջնել, բացեք արժևորվող առևտուր և փակեք այն, երբ այն սկսի վերև թռչել:

Մի մոռացեք շուկայի անկայունության մասին, այդ իսկ պատճառով գործող տենդենցներին հետևող ռազմավարությունների մեծ մասը օգտագործվում է միջնաժամկետ և երկարաժամկետ ժամանակահատվածներում:

Սովորաբար, միտումների առևտրի համար կազմաձևված ծրագրերը նույնն են անում, ինչ մարդը. վերլուծել ցուցիչի ընթերցումները, մոմակալի նախշերեւ այլն։

Արբիտրաժային ռազմավարություններ

Այս ռազմավարությունները հիմնված են տարբեր բորսաների, փոխկապակցված ակտիվների, հիմքում ընկած ակտիվի և ածանցյալ գործիքների (օրինակ, նավթի և սև ոսկու ֆյուչերսների) միջև եղած տարբերությունից շահույթ ստանալու վրա:

Սովորաբար, այս տարբերությունը պայմանավորված է նրանով, որ հիմքում ընկած ակտիվի հետ կապված ակտիվը ժամանակ չուներ արձագանքելու: Օրինակ՝ ռուբլին դրական հարաբերակցություն ունի նավթի գնի հետ։ Ուստի նավթի գնի անկման դեպքում կարելի է ակնկալել ռուսական արժույթի արժեքի նվազում։ Այս դեպքում արագ գործարք է կնքվում համապատասխան ուղղությամբ, և հենց որ գինը շտկվի, մենք դուրս ենք գալիս շուկայից։

Ալգորիթմական առևտուրը հատկապես ակտիվորեն օգտագործվում է արբիտրաժում, քանի որ անհրաժեշտ է շատ արագ հայտնաբերել շուկայի անարդյունավետությունը: Ի վերջո, առևտրի մեծ ծավալների դեպքում գնանշումը գրեթե անմիջապես դուրս է գալիս:

Բացի այդ, այժմ գրեթե անհնար է գումար աշխատել միայն անարդյունավետության վրա, քանի որ արբիտրաժային ռազմավարությունները շատ տարածված են: Ուստի անհրաժեշտ է նման բազմաթիվ գործարքներ կնքել։ Միայն համակարգիչը կարող է դա անել:

Մարտինգեյլ

Նկար 2. Martingale ռազմավարություն

Շատ խորհրդատուներ, որոնք խոստանում են չափազանց մեծ շահույթներ, հիմնված են: Սա ռազմավարություն է, որը ենթադրում է դիրքերի ծավալի ավելացում՝ դրանք հետագայում բացելով հակառակ ուղղությամբ, եթե նախորդ գործարքը անշահավետ է ստացվել:

Այս ռազմավարությունը գալիս է խաղատներից: Այն հիմնված է այն մտքի վրա, որ հավանականությունը, որ հաջորդ գլորվող զառերը հաղթող կլինի, ավելի մեծ է, քան նախորդը: Նրանց դեպքում էլ նույնն է ստացվում (1:6), բայց շատերը սիրահարվեցին, և խաղատները սկսեցին հսկայական գումարներ վաստակել։

Forex-ում այն ​​կարող է ավելի քիչ լինել: Օրինակ՝ շուկայի բարձր անկայունության դեպքում։ Պատկերացրեք, որ թրեյդերը գնում է գործարք: Ստացվում է անշահավետ։ Բնականաբար, մաքուր մարթինգեյլ օգտագործելով, պետք է մոտ 2,5 անգամ ավելացնել ծավալը և բացել վաճառքի դիրք։ Բայց այստեղ շուկայական տրամադրությունները փոխվեցին, և կրկին կորուստ եղավ։

Ավելի լավ է օգտագործել martingale-ը տեխնիկական վերլուծության հետ համատեղ և շատ ճշգրիտ: Եթե ​​ցանկանում եք օգտագործել ռոբոտ, որը հիմնված է այս ռազմավարության վրա, դուք պետք է ունենաք հսկայական ավանդ, որը կարող է դիմակայել 10 կամ նույնիսկ ավելի պարտությունների շարքին:

Scalping

Սա ևս մեկ հայտնի բարձր ռիսկային ռազմավարություն է, որն օգտագործվում է առևտրային ռոբոտների մեջ: Դրա էությունը կայանում է կարճաժամկետ ժամկետներում առկա փոքր միտումների վրա առևտուր իրականացնելու մեջ: Այն ցույց է տալիս առավելագույն արդյունավետություն անկայուն շուկայում (օրինակ, եվրո/ԱՄՆ դոլարի եվրոպական նստաշրջանի ժամանակ):

Արժե՞ օգտագործել:

Ալգո առևտուրը բոլոր առևտրային հիվանդությունների համադարման միջոց չէ: Իրականում նա կատարող է, ով կարող է սխալվել։ Անպայման վերահսկեք նրա առևտուրը և շուկայում տիրող իրավիճակը, և եթե հանկարծ տեսնեք, որ գործարքը ձեր դեմ է գնում, անմիջապես չեղարկեք այն:

Ընդհանուր առմամբ, կայուն շուկայում ճիշտ մոտեցմամբ դուք կարող եք լավը ստանալ պասիվ եկամուտ.

Ալգորիթմական առևտրի ծրագրերի վերանայում

Հատուկ ծրագրի ընտրությունը կախված է ձեր առաջադրանքից: Algo trading-ը շատ լայն ոլորտ է, որը պահանջում է տարբեր հավելվածներ:

MQL4 IDE

Նկար 3. Զարգացման միջավայր

Forex-ի խորհրդատուի զարգացման միջավայրը հիմնական գործիքն է ալգորիթմական թրեյդերի համար, ով որոշում է ստեղծել իր սեփական ռազմավարությունը և ավտոմատացնել այն: Իհարկե, դուք պետք է բարելավեք ձեր ծրագրավորման հմտությունները, բայց դա արժե այն:

Եթե ​​պարզվի, որ խորհրդատուն աշխատում է, կարող եք հետագայում վաճառել այն և ստանալ լրացուցիչ եկամուտ։

Փաստորեն, սա մի ամբողջ ծրագրային համակարգ է, որը կարող է փոխարինել ծրագրավորողի համար անհրաժեշտ բոլոր այլ հավելվածները: Այն ներառում է.

1. Սեփական ծրագրավորման լեզու:
2. Սցենարի խմբագիր.
3. Ռազմավարության փորձարկող. Ալգորիթմական առևտրի անփոխարինելի օգնական, որը թույլ է տալիս կարգաբերել ծրագիրը:
4. Փաստաթղթեր. MQL 4-ում փորձագետների խորհրդատուներ գրելու ուղեցույց:

Դիտարկենք 5 խորհրդատուներ արտարժույթի շուկայում առևտրի համար, այն դեպքում, երբ դուք չեք ցանկանում զարգացնել ձեր սեփական ալգորիթմական առևտրային համակարգը:

1. Aladdin FX. Այս խորհրդատուն բացարձակապես անվճար է և միաժամանակ աշխատում է մի քանի արժույթների վրա: Շատերի կողմից համարվում է լավագույն անվճար ռոբոտներից մեկը:
2. Ավտո շահույթ. Այն կարող է օգտագործվել ցանկացած գործիքի համար և հիմնված է նվազագույն ռիսկերով ռազմավարության վրա: Թրեյդերը կարող է վերահսկել այս ծրագրի կատարած յուրաքանչյուր քայլ:
3. Իլան. Այս ալգորիթմը առևտրային համակարգապահովում է ֆիքսված շահույթ առանց կանգառի կորստի: Ռազմավարությունը հիմնված է միջինացման վրա, ուստի այն աշխատելու համար պահանջում է մեծ ավանդ:
4. ԿՈԲՐԱ. Այն հիմնված է շարժվող միջինի վրա, որոշակի հեռավորության վրա, որից առկախ պատվեր է տեղադրվում: Մարթինգեյլն օգտագործվում է կորցրած դիրքերից ազատվելու համար, ուստի զգույշ եղեք։
5. ԳԵՊԱՐԴ. Խորհրդատուն առևտուր է անում 28 արժութային զույգերով, ռիսկերը հեջավորվում և դիվերսիֆիկացված են՝ դրանք դարձնելով նվազագույն:

Անկախ նրանից, թե որքան լավ է խորհրդատուն, դուք պետք է օգտագործեք ձեր սեփական գլուխը և բարելավել ձեր սեփական առևտրային հմտությունները:

Algo Trading ուսուցում

Forex շուկայում ալգորիթմական առևտուր սովորելը իրականում հանգում է MQL4 լեզուն սովորելուն: Դա բավականին պարզ է, և կարող է իրականացվել նույնիսկ սկսնակ ծրագրավորողների կողմից: Վերը նկարագրված զարգացման միջավայրն ունի իր սեփականը օգնության համակարգ, և ինտերնետը լի է ռեսուրսներով, որոնք սովորեցնում են, թե ինչպես գրել առևտրային խորհրդատուներ:

Բայց նախքան դա անելը, դուք պետք է սովորեք, թե ինչպես մշակել ձեր սեփական առևտրային ռազմավարությունը: Սա շատ ավելի դժվար է, քան ծրագրավորման լեզու սովորելը: Բայց այստեղից պետք է սկսել:

Առավելությունները և թերությունները

Նկար 4. Այս ռոբոտը ամեն ինչ գիտի իր առավելությունների և թերությունների մասին

Ալգորիթմական առևտրի առավելությունները.

1. Ամենապարզ գործողությունները ավտոմատացնելու և ավելի կարևոր, բայց բարդ բաներին ժամանակ հատկացնելու ունակություն:
2. Հոգեբանական սթրեսից ազատվելու և ավելի համարժեք որոշումներ կայացնելու ունակություն: Մարդը կարող է տրվել ագահությանը կամ վախին և դադարել կատարել իր հանդեպ ստանձնած պարտավորությունները: Օրինակ, կտրուկ հետքայլը կարող է լինել ռազմավարության մի մասը, բայց հետո թրեյդերը բացարձակապես հիմար է, որ դուրս գա առևտուրից: Ռոբոտը ճշգրիտ կգործի։
3. Կայուն շուկայում պասիվ եկամուտ ստանալու հնարավորություն։
4. Շուրջօրյա առևտրի հնարավորություն։

Forex-ում ալգորիթմական առևտրի թերությունները.

1. Ճկունության բացակայություն. Եթե ​​շուկան կտրուկ շրջվի, ապա ռոբոտը պարտվող գործարքների մեջ կմտնի։
2. Ալգորիթմում կարող է լինել սխալ, որը կհանգեցնի ավանդի կորստի:
3. Խորհրդատուների մշակումը աշխատատար գործընթաց է, քանի որ այն պահանջում է լավ ծրագրավորման հմտություններ և գերազանց առևտրային հմտություններ: